Följ oss

Nyheter

64 procents genomsnittlig avkastning vid börsintroduktioner?

Publicerad

den

Ja, det är underbart möjligt. Aktiemarknadsproffs säger att IPO-sektorn (Initial Public Offering) håller på att återupplivas. Pundits säger att investerarna är på väg att uppleva ännu en aktieboom liknande 1998-99 på kommande teknologibörser. De har rätt. Teknikföretag med börsintroduktioner upplever stora ökningar i aktiekurserna så snart handeln börjar. 64 procents genomsnittlig avkastning vid börsintroduktioner är en historisk siffra och ingen garanti för framtida avkastning.

Som en illustration, i början av december 2020, stängde DoorDash, en matleveransapp, sin första handelsdag med en värdestegring på 82 %. Aktierna var prissatta till $102 styck tisdagen den 8:e december 2020. De började handlas onsdagen den 9:e till $182 per aktie och stängde dagen på $189 per styck!

Trots härjningarna av COVID-19 på resor, Airbnb, steg husuthyrningsteknikstartupens aktievärden med 112 % efter sin börsintroduktion torsdagen den 10 december 2020. Airbnbs aktier hade en pris på 68 USD per aktie på onsdagskvällen, några timmar före börsintroduktionen.

Monstruösa uppgångar i aktiekurser är en indikator på ökande efterfrågan på börsintroduktioner från detaljhandeln. Investerare är nu redo för de kommande börsintroduktionerna av Robinhood, SpaceX, Instacart och Stripe, som med all sannolikhet kommer att dyka upp.

Tidigare dominerades börsintroduktionssektorn av stora finansiella institutioner. Mom-and-pop-investerare tyckte att det var en uppförsbacke att komma in på heta börsintroduktionsåtgärder. I decennier har välbeställda institutionella investerare gjort ett dödande av börsintroduktioner. Detta är på väg att förändras, tack vare Freedom Finance.

Vår Freedom24 recensionsartikel kanske inte tar upp fördelarna och nackdelarna med en ny teknikaktiebubbla, och utmaningarna med det traditionella IPO-prissättnings- och handelssystemet. Som sagt, det kommer att avslöja varför Freedom24 IPO-tjänster är en gudagåva för den stigande börsintroduktionsmarknaden för privata investerare.

64 % medelavkastning i slutet av inlåsningsperioden. Freedom Finance analytiker har rekommenderat 244 börsintroduktioner sedan 2012. 64 procents genomsnittlig avkastning vid börsintroduktioner är en historisk siffra och ingen garanti för framtida avkastning.

Vad är Freedom24? | Freedom24 recension

Freedom24 är en onlineportal som stöder internationella investeringar i aktier, börsintroduktioner, terminer, värdepapper och börshandlade fonder för stora företag i Europa, USA och Asien. Freedom24 är onlinehandelsgrenen för Freedom Finance Europe LTD.

Båda enheterna är dotterbolag till Freedom Holding Corp, ett NASDAQ-noterat företag som har sitt huvudkontor på Cypern. Freedom Holding Corp har kontor i USA, Ukraina, Tyskland, Ryssland, Uzbekistan och Kazakstan. Av denna anledning står Freedom Holding Corp under tillsyn av SEC (American Securities and Exchange Commission).

Freedom Finance Europe LTD, operatören av Freedom24.com-portalen övervakas av CySEC (Cyprus Securities and Exchange Commission). Freedom24.com verkar också under MiFID II-reglerna, en indikation på att Freedom24 har robusta investerarskyddsfunktioner på plats.

64 % MEDELAVKASTNING I SLUTET AV LÅSNINGSPERIODEN.
244 IPOS HAR REKOMMENDERATS AV FREEDOM FINANCE ANALYTER SEDAN 2012.
DELTA I IPO’S JUST NU!

Freedom Finance | Freedom24 recension

Freedom Finance Europe lanserades 2008 av dess grundare Timur Turlov. Freedom Finance Europe blev en del av Freedom Holding Corp 2015, där Timur Turlov blev bolagets största aktieägare.

Freedom Holding Corp tillkännagav sin notering på New York-börsen (NYSE) 2017. Idag ger de tillgång till amerikanska börsplattformar som NYSE, CBOE, NASDAQ, AMEX och CME. Freedom Finance ger också investerare tillgång till stora europeiska börser och Moskvabörser.

Freedom Holding Corp har över 142 miljoner dollar i innehav. Det har kundtillgångar till ett värde av över 523 miljoner USD under sin förvaltning. Freedom Holding Corp har över 75 kontor över hela världen och cirka 2000 anställda på sin lönelista.

Timur Turlov är en 33-årig rysk infödd. Han har en civilekonomexamen. Han har gjort sin rikedom genom försäljning av aktier till småskaliga investerare. Turlov äger 72% aktiekapital i Freedom Holding.

Turlov berättar att han började handla som juniorhandlare i ett handelsföretag i Moskva när han fyllde 16 år 2003. Hans deltidsjobb introducerade honom till New York Stock Exchange och ett senare jobb på en bank blev hans träningsplats i det livliga USA. marknadstillträde.

Den ekonomiska kraschen 2008 gjorde honom arbetslös men inspirerade honom också att starta sitt företag. Han utnyttjade sina tidigare kundrelationer för att bygga sin första kundbas. Turlov, med stöd av en handfull av sina arbetslösa kolleger, bidrog med 100 000 dollar som startkapital och byggde upp en robust rysk aktiemäklarfirma.

Hård konkurrens i Ryssland drev Turlov till Almaty, Kazakstan, där Freedom Finance började blomstra. Här satte han sig för att få sitt företag noterat på amerikanska börser, en bedrift som han uppnådde den 16 oktober 2019. ”Aldrig under mina första dagar av min karriär skulle [jag] ha kunnat förvänta mig att vi kommer att bli en aktiehandel en miljoner aktier på en dag, säger Turlov.

Askar Tashtitov är vd och direktör för Freedom Holding Corp. Tashtitov har arbetat tillsammans med Turlov sedan 2008. Han har en Yale-examen i historia och ekonomi. Jason Kerr är också styrelseledamot på Freedom Holding Corp.

Han har doktorerat vid University of Utah och är William H. Leary Scholar. Han är en kommersiell processledare och har varit styrelseledamot på Freedom Holding Corp sedan 2008. Byråns övriga styrelseledamöter inkluderar Lenn Stillman, Boris Cherdabayev och Amber Williams.

64 % medelavkastning i slutet av inlåsningsperioden. Freedom Finance analytiker har rekommenderat 244 börsintroduktioner sedan 2012. 64 procents genomsnittlig avkastning vid börsintroduktioner är en historisk siffra och ingen garanti för framtida avkastning.

Freedom24 unika IPOer

Fråga vilken privat investerare som helst och de kommer att berätta att bra börsintroduktioner är svåra att få tag på. De flesta privata investerare misslyckas med att skörda från stora börsnoteringar eftersom deras mäklarfirmor avslår deras begäran om aktieköp med hänvisning till frågor som begränsat utbud av aktier eller hög efterfrågan.

Dessa privatinvesterare får hjälplöst titta på när dessa aktier stiger från sina låga initiala offentliga erbjudanden, som ökar hundratals procent i värde under de första dagarna av handel. Av denna anledning gynnar försäljningen av IPO-aktier mest investerare med djupa fickor.

Ett fåtal privata investerare har haft begränsad tillgång till börsintroduktionsandelar genom att skicka dussintals aktieansökningar före börsintroduktionen. Som sagt, de flesta av dem får sällan sina drömaktier. Om inte en privat investerare har massor av lycka på sin sida eller har kontakter genom familj eller vänner, har de lite hopp när de ansöker om IPO-aktier. Allt de kan göra är att slå tärningen, ansöka och hoppas på det bästa.

Sanningen är att börsintroduktionsmarknaden har ställts mot privata investerare sedan den stora depressionens dagar. Då hade företag som hade väntande aktieerbjudanden svårt att hitta privata investerare. På grund av det skulle företag uppvakta rika stora institutioner innan de fördelade sina aktier.

Med tiden blev det felaktiga intrycket att privatinvesteraren inte bryr sig om nya erbjudanden normen. Sedan dess har den genomsnittliga investeraren varit tvungen att möta flera miljarder dollar på börsintroduktionsarenan för att få tillgång till glittriga nypräglade aktier.

Tillkomsten av onlinehandelsplattformar har varit en välsignelse för privata investerare och sänkt inträdesbarriären till den tidigare stängda börsintroduktionsmarknaden. Småskaliga investerare kan nu läsa om högt flygande börsintroduktioner och lägga sina aktieordrar via onlinemäklare.

Det har dock förekommit obalanser i aktiefördelningen. Eftersom efterfrågan på heta IPO-aktier slår utbudet, har privatinvesterare varit tvungna att bygga upp mycket nära förbindelser med emitterande företag eller aktiegaranter för att komma in i aktionen.

Denna brist har gett upphov till en IPO-aktielotteriprocess som gynnar investerare som har massor av företag med mäklarfirmor. Mäklarföretag kommer att tilldela sina höginkomstkunder fler börsintroduktionsandelar för att gynna och bygga lojalitet.

Detta system gynnar alla intressenter utom den enskilda investeraren. Freedom24 försöker ändra detta status quo. Dess IPO-deltagandefunktion tillåter småskalig tillgång till aktier till deras initiala pris, vilket hjälper dem att dra nytta av den troliga prishöjningen.

De demokratiserar investeringar och säkerställer att privata investerare också kan se värdet på deras börsintroduktionsaktier växa med hundratals procent.

Tidigare Freedom24 IPO:s avkastning i %:

64 % MEDELAVKASTNING I SLUTET AV LÅSNINGSPERIODEN.
244 IPOS HAR REKOMMENDERATS AV FREEDOM FINANCE ANALYTER SEDAN 2012.
DELTA I IPO’S JUST NU!

Är Freedom24 säkert? | Freedom24 recension

Freedom Finance har deltagit i amerikanska börsnoteringar som Zynga Inc, Facebook Inc, Tesla Inc och Alibaba Group Holding Ltd. Under sina tidigare år skulle de investera lånade pengar i kazakiska företag och fungera som marknadsgaranter.

Även om detta var lagligt enligt kazakisk lag, är det ogillat på andra ställen för sin risk. Lyckligtvis lönade sig deras investeringar i den kazakiska industrisektorn, vilket gav Freedom Finance massor av avkastning på investeringar via efter IPO-rallyn.

Freedom Finance Europe LTD är en CySEC-reglerad mäklare. Tidigare uppvaktade CySEC-reglerade mäklare många kontroverser. Vissa CySEC-licensierade aktie- och valutamäklare på nätet var del av storskaliga finansiella bedrägerier och bedrägerier, vilket gav CySEC-licensierade företag ett dåligt namn.

CySEC har varit i drift sedan 2001 och utvecklas med tiden. Till en början försökte regulatorn erbjuda en gynnsam regleringsmiljö för mäklarföretag. Dess krav var därför slappa och erbjöd en enkel installationsprocedur och skattebesparingar för företag.

Allt eftersom det drog in fler företag, förblev bedrägliga aktiviteter ostraffade, och bedragare kom undan utan straff. Cypern blev en del av Europeiska unionen 2004. Följaktligen har CySEC:s verksamhet varit tvungen att följa strikta EU-lagar och riktlinjer.

Som en illustration måste alla CySEC-licensierade företag följa direktivet om marknader för finansiella instrument (MiFID). MiFID är en EU-förordning som ökar transparensen på de finansiella marknaderna. Dessutom har MiFID-lagar skapat ordning i regulatoriska avslöjanden som styr affärsverksamheten i EU-regionen.

Av denna anledning licensierade CySEC företag som Freedom Finance Europe för att följa MiFID och EU-standarder. CySEC har också infört åtgärder som förhindrar ekonomiskt missbruk och bedrägerier för att skydda investerarens intressen.

För att illustrera denna punkt måste alla CySEC-mäklarfirmor inneha 750 000 € som operativt kapital för att säkerställa att de kan skydda sina kunders marknadspositioner i tider av volatilitet. De måste också utfärda periodiska finansiella rapporter till CySEC och årliga tredjepartsrevisorrapporter.

För att följa CySEC-lagstiftningen separerar Freedom Finance Europe sitt handels- och operativa kapital. De måste bank dessa konton med en nivå 1-bank. Om du väljer att handla med Freedom Finance Europe, skyddar Investor Compensation Fund (ICF) ditt konto från företagets konkurs eller insolvens.

Skulle Freedom Finance bli insolvent kommer ICF att kompensera dig för handelskapital upp till €20 000. Det är därför säkert att säga att Freedom24 och Freedom Finance Europe är en säker investeringsplattform.

Freedom Holding Corps NASDAQ-notering är också ett bevis på att Freedom24 drivs av en välrenommerad institution. Freedom Holding Corp är det enda EU-mäklarföretaget på den amerikanska börsen, vilket inte är så enkelt.

Dessutom klassificerar CreditSafe Freedom24-portalen som en mycket lågriskplattform. Freedom24 är också medlem i AFME eller Association for Financial Markets in Europe. Eftersom Freedom Finance Europe är verksamt i EU-regionen, följer de Federal Financial Supervisory Authority (BaFin) föreskrifter.

64 % medelavkastning i slutet av inlåsningsperioden. Freedom Finance analytiker har rekommenderat 244 börsintroduktioner sedan 2012. 64 procents genomsnittlig avkastning vid börsintroduktioner är en historisk siffra och ingen garanti för framtida avkastning.

Freedom24-funktioner | Freedom24 recension

Enkel registreringsprocess

Freedom24 har blivit mycket populärt bland småsparare som söker bättre investeringsmöjligheter i en finansiell miljö med låg ränta. De flesta av dessa investerare är nya inom aktiehandel och behöver lättanvända plattformar. Användarvänlighet är Freedom24s utmärkande funktion.

Deras plattforms registreringsprocess är så unik och enkel att en amatör kan använda den för att köpa IPO-aktier. På andra mäklarplattformar online måste investerare registrera sig, öppna ett konto, genomgå verifiering och sedan sätta in pengar innan handel.

På Freedom24 är allt du behöver göra att logga in och klicka på funktionen kundvagnsknapp i det övre högra hörnet för att handla! Deras process är så superintuitiv att din aktieköpprocess blir lika enkel som att köpa dina favoritartiklar på Amazon.

Lägg bara till alla aktier som du är intresserad av i din varukorg och slutför sedan Freedom24:s kassaprocess. För att delta i börsintroduktioner, klicka på börsintroduktionen som du är intresserad av från deras börsintroduktionslista och skicka in din ansökan.

Enligt Freedom24s tidigare data om de 244 börsintroduktioner som de har rekommenderat till sina användare, kan en börsnotering ge en genomsnittlig avkastning på 64 %, vid slutet av din akties låsningsperiod.

Freedom24 IPO-sida

Freedom24 har stort fokus på kommande börsintroduktioner. De har visat dessa börsintroduktioner på sin sida. Varje börsintroduktion har information om investerarutbildning som du kan se genom att klicka på en börsnoteringsflik ”Mer”. Klicka på fliken ”Mer” och läs information om varje företags börsintroduktion, såsom datum för aktieemission och dess finansiella indikatorer.

Freedom24 fokuserar på kommande inledande offentliga erbjudanden genom att placera dem på deras webbplats i en kortrutnätslayout. Det är en intuitiv layout som är ren och genomtänkt.

Freedom24 IPO-försäljningsprocess

1 – IPO-val

Freedom Finances allra första steg är IPO-urvalsprocessen. Här analyserar analytiker på Freedom Finance företag som förbereder sig för att bli börsnoterade, studerar deras indikatorer och marknadstrender. De kommer sedan att lista börsintroduktioner som har en potentiellt hög avkastning på investeringen.

Freedom24-analytikerna söker långt och brett efter dessa saftiga erbjudanden som skannar amerikanska, europeiska och asiatiska börsintroduktioner.

2 – Investeraransökan

Freedom24 kommer sedan att lista kommande börsintroduktioner på sina webbplattformar. Dessutom kommer de att kommunicera med sina kunder och skicka dem rekommendationer och feedback på relevanta frågor.

Freedom24 kommer då att öppna sina dörrar för IPO-ansökningar. Det lägsta initiala offentliga erbjudandet för en småskalig börsintroduktionsorder för investerare hos Freedom24 är 2 000 dollar.

3 – Aktieköp

Investerare som vill köpa börsintroduktioner kommer att skicka en handelsförfrågan via Freedom24 IPO-fliken. Handelsförfrågan bör ange önskat antal aktier. Freedom24 kommer sedan att göra en samlad ansökan om en viss börsintroduktion och skicka den till försäkringsgivaren.

4 – Aktietilldelning

Freedom24 kommer att få sin andel av aktierna och fördela den till sina kunder. Kunder bör notera att börsintroduktioner har ett 93-dagarsförbud mot försäljning av nypräglade aktier. Av denna anledning har börsintroduktionsaktier en låsningsperiod.

Vid denna tidpunkt kommer värdet på aktierna att stiga exponentiellt eftersom handlare som inte deltog i börsnoteringen går efter några aktier på marknaden.

5 – Handel

Som sagt, kunniga investerare som vill dra nytta av de stigande aktiekurserna kan skapa ett terminskontrakt för handel. De kommer dock att betala nära 10% till 15% av sina aktiekurser i avgifter.

6 – Stängning av handel

När inlåsningsperioden för börsintroduktionen är slut, kommer investerare att ha tillgång till sina aktier. De kan sälja dem eller hålla dem i sin portfölj, enligt deras handelsstrategi.

Hur deltar man i en Freedom24-noterad börsintroduktion?

  1. Gå till Freedom24 IPO-fliken och öppna ett konto
  2. Sätt in minst $2000 på ditt konto med kort eller banköverföring
  3. Skicka en förfrågan till Freedom24 via ditt konto genom att helt enkelt välja din föredragna IPO-ticker på deras hemsida. Ange antalet aktier som du vill köpa och bekräfta din transaktion.

64 % medelavkastning i slutet av inlåsningsperioden. Freedom Finance analytiker har rekommenderat 244 börsintroduktioner sedan 2012. 64 procents genomsnittlig avkastning vid börsintroduktioner är en historisk siffra och ingen garanti för framtida avkastning.

Handelskostnader

Freedom24 har en prissättningsmodell per aktie vars överkomlighet beror på din frekvens av handel och antalet köpta aktier. Nedan är en uppdelning av dess handelskommissionssystem per aktie:

Freedom24 gratisplan tar ut 0,02 € i provision på alla aktieköp

 Den månatliga €10-planen tar ut en avgift på €0,012 per aktie på alla köp.

 Planen på €200 per månad har en provision per aktie på €0,008

Av denna anledning är gratisplanen en förnuftig idé för privata investerare som gör minimala aktieköp. Aktiva handlare kommer dock att föredra handel med andra mäklarfirmor som tar ut en fast avgift på transaktioner. Värdet på andelar som tilldelats ditt konto kommer att avgöra

Freedom24 IPO-deltagandeavgifter

 Konton som tar emot tillgångar värda mindre än $20 000 kommer att betala en avgift på 5 % som en deltagaravgift.

 Investerare som får tillgångar värda under 50 000 USD kommer att betala en avgift på 4 %

 Kunder som får tillgångar värda 50 000 USD och mer betalar en avgift på 3 %.

Freedom24 tar ut 0,5 % på transaktionsbelopp som försäljningsprovision.

 Över disk betalar handlare en avgift på 0,12 % på handelsvolymer.

Freedom24 insättningar

Du kan finansiera ditt Freedom24-konto via bank- eller kreditkort och banköverföring. Freedom24 accepterar MasterCard och Visa i sin kassaprocess. Som sagt, alla kort måste ha en EU-bank som utfärdare. Uttag sker via banköverföringar.

64 % MEDELAVKASTNING I SLUTET AV LÅSNINGSPERIODEN.
244 IPOS HAR REKOMMENDERATS AV FREEDOM FINANCE ANALYTER SEDAN 2012.
DELTA I IPO’S JUST NU!

Andra Freedom24-funktioner | Freedom24 recension

Freedom24 Trading Software

Freedom24-handelsmjukvaran har en version för stationär dator, webbläsare och mobil enhet för enkel användning. Deras handelsmjukvara öppnar upp för handlarnas tillgång till globala börser som NASDAQ, NYSE, KASE, Ukrainian Exchange, Deutsche Börse, LSE, SPBEX och MOEX.

Alla handlare kan hantera och övervaka sina tillgångar från ett intuitivt gränssnitt. Dessutom har Freedom24 användbara sociala nätverksfunktioner.

Freedom Finance utbildning

Freedom24 är en robust handelswebbplats med förstklassiga handelsverktyg. Dess användare kommer att dra nytta av dess omfattande analytiska stöd för bättre beslutsfattande. Du kan också söka stöd från Freedom Finance-mäklare och få tillgång till riktiga investeringsproffsråd och vägledning. Ännu bättre Freedom24 har en demokontofunktion för amatörhandlare på aktiemarknaden.

Investeringsidéer

Freedom24-webbplatsen har många investeringsrekommendationer från välrenommerade experter på investeringsinstitutioner. Du kommer att läsa forskning om tillväxtpotential från analytiker på J.P Morgan, Merrill Lynch och över 50 andra analytiker från stora investeringsbanker.

Marknadsnyheter

Freedom24 har en användbar ”Nyheter”-flik som innehåller användbara finansmarknadsnyheter för din fundamentala analys.

Freedom24 kundsupport

Freedom24 erbjuder kundsupport via livechatt, telefon och e-post. Deras webbplats har kontaktuppgifterna för deras kontorsplats.

Freedom24 Recension Slutsats | Freedom24 recension

Detaljhandelsinvesterare går in i börsintroduktioner och Freedom Finance skördar en riklig skörd från deras ökande intresse. Freedom Finances Freedom24-portal möter användarnas krav via sin väldesignade, lättanvända plattform som har ett utmärkt urval av börsintroduktioner. Freedom Finance är också välreglerad och kommer att växa sig starkare när det bygger upp förtroende för handel bland sina kunder.

Denna text publiceras i samarbete med Freedom24 .

Fortsätt läsa
Annons
Klicka för att kommentera

Skriv en kommentar

Din e-postadress kommer inte publiceras. Obligatoriska fält är märkta *

Nyheter

ETC Group CEO om Bitcoins rally

Publicerad

den

ETC Groups grundare och VD Tim Bevan ansluter sig till Proactives William Farrington för att diskutera Bitcoins extraordinära ökning och Bitcoins rally.

ETC Groups grundare och VD Tim Bevan ansluter sig till Proactives William Farrington för att diskutera Bitcoins extraordinära ökning och Bitcoins rally.

För första gången i sin 15-åriga existens slog Bitcoin ett all-time-high genom att under förra veckan handlas över 72 000 USD, vilket visade upp en anmärkningsvärd ökning med 70 % hittills i år och en veckotillväxt på 9 %.

Bevan pratar om ETF-godkännanden, förväntade räntesänkningar, den kommande halveringshändelsen och FOMOs roll i det senaste rallyt.

Chatten växlar till Storbritanniens omfamning av kryptostödda Exchange Traded Notes (ETNs), vad detta betyder för de underliggande spotmarknaderna och varför vakthundar som begränsar denna marknad till professionella investerare skulle kunna begränsa dess expansionspotential.

På det kommande Bitcoin Halving-evenemanget betonade Bevan dess historiska betydelse för att påverka Bitcoins pris, även om han spekulerade i att dess effekt kan variera med de nuvarande marknadsförhållandena.

Trots förväntningar om volatilitet tyder de bestående principerna för utbud och efterfrågan på att Bitcoins pris är inställt på att behålla sin uppåtgående trend.

Handla BTCE ETC

ETC Group Physical Bitcoin (BTCE ETC) är en börsnoterad kryptovaluta som handlas på Euronext Paris och tyska XETRA.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel DEGIRONordnetAktieinvest och Avanza.

Fortsätt läsa

Nyheter

WTEF ETF ger exponering mot amerikanska large caps

Publicerad

den

WisdomTree US Efficient Core UCITS ETF USD Unhedged Acc (WTEF ETF), med ISIN IE000KF370H3, försöker spåra WisdomTree US Efficient Core UCITS-index. WisdomTree US Efficient Core UCITS-index spårar utvecklingen av en 90 % exponering mot stora amerikanska aktier och en 60 % exponering mot US Treasury Bond Futures med avsikten att leverera en hävstångsposition till en traditionell 60/40-portfölj. De värdepapper som ingår är filtrerade enligt ESG-kriterier (miljö, social och bolagsstyrning).

WisdomTree US Efficient Core UCITS ETF USD Unhedged Acc (WTEF ETF), med ISIN IE000KF370H3, försöker spåra WisdomTree US Efficient Core UCITS-index. WisdomTree US Efficient Core UCITS-index spårar utvecklingen av en 90 % exponering mot stora amerikanska aktier och en 60 % exponering mot US Treasury Bond Futures med avsikten att leverera en hävstångsposition till en traditionell 60/40-portfölj. De värdepapper som ingår är filtrerade enligt ESG-kriterier (miljö, social och bolagsstyrning).

ETFens TER (total cost ratio) uppgår till 0,20 % p.a. WisdomTree US Efficient Core UCITS ETF USD Unhedged Acc är den enda ETF som följer WisdomTree US Efficient Core UCITS-index. Denna ETF replikerar det underliggande indexets prestanda genom samplingsteknik (köper ett urval av de mest relevanta indexbeståndsdelarna). Utdelningarna i den börshandlade fonden ackumuleras och återinvesteras.

WisdomTree US Efficient Core UCITS ETF USD Unhedged Acc är en mycket liten ETF med 1 miljon euro tillgångar under förvaltning. ETFen lanserades den 10 oktober 2023 och har sin hemvist i Irland.

WisdomTree US Efficient Core UCITS ETF (“Fonden”) strävar efter att spåra pris- och avkastningsutvecklingen, före avgifter och utgifter, för WisdomTree US Efficient Core UCITS Index (“Indexet”). Indexet syftar till att leverera en 90 % exponering mot stora amerikanska aktier och 60 % mot amerikanska statsobligationsterminer för att förbättra den riskjusterade avkastningen för en traditionell 60/40-portfölj.

Varför investera?

Öka den riskjusterade avkastningen för en amerikansk aktieinvestering genom att ge en 90 % exponering mot aktier samtidigt som Sharpe-kvoten förbättras tack vare en ränteöverlagring

Förbättra kapitaleffektiviteten vid tillgångsallokering vilket möjliggör ökad exponering mot icke-kärninvesteringar/diversifierande investeringar

Låg avgift, core equity-lösning som kan komplettera andra aktiva och passiva strategier

ETFen är fysiskt uppbackad och UCITS-kompatibel

Potentiella risker

Även om indexet skapades för att få ökad exponering mot amerikanska aktier med extra diversifiering av obligationsterminer för att potentiellt minska volatiliteten, finns det ingen garanti för att detta mål kommer att uppnås

En investering i aktier kan uppleva hög volatilitet och bör betraktas som en långsiktig investering

Denna ETF innehåller hävstångselement som kan leda till avsevärt förstorade förluster i jämförelse med investeringar som inte innehåller hävstångseffekter

Investeringsrisken är koncentrerad till U.S.A.

Handla WTEF ETF

WisdomTree US Efficient Core UCITS ETF USD Unhedged Acc (WTEF ETF) handlas på flera olika börser, till exempel Borsa Italiana, Deutsche Boerse Xetra och London Stock Exchange. Av den anledningen förekommer olika kortnamn på samma börshandlade fond.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel DEGIRONordnet, Aktieinvest och Avanza.

Börsnoteringar

BörsValutaKortnamn
Borsa ItalianaEURNTSX
London Stock ExchangeGBXWTEF
London Stock ExchangeUSDNTSX
XETRAEURWTEF

Fortsätt läsa

Nyheter

ETC Group Crypto Market Compass #12 2024

Publicerad

den

Crypto Market Compass #12 Cryptoassets pull back after a strong rally as short-term BTC investors are taking profits ETF Group

• Cryptoassets pull back after a strong rally as short-term BTC investors are taking profits

• Our in-house “Cryptoasset Sentiment Indicator” has declined significantly and currently signals neutral sentiment

• Meanwhile, large investors continue to accumulate bitcoins as Coinbase BTC on-exchange balances just hit a 9-year low


Chart of the Week

Performance

Last week, cryptoassets pulled back after a strong rallye to new all-time highs. The major catalyst for this latest move appears to be related to short-term investors and smaller wallet cohorts taking profits already. The downside move was also exacerbated by an increase in long futures liquidations as well as a deceleration in fund inflows more recently.

However, overall exchange balances imply that the demand overhang for bitcoins is still very much present and that larger investors continue to accumulate bitcoins at a very large scale. Amongst others, this is visible in Coinbase on-exchange balances that have just touched a fresh 9-year low (Chart-of-the-Week).

Thus, the most recent on-chain data suggest that there is currently a renewed redistribution of bitcoins from smaller to larger wallet cohorts taking place.

All in all, Bitcoin was more or less flat compared to last week. However, there was a significant underperformance of Ethereum vis-à-vis Bitcoin that was most likely related to an open letter of two US senators to SEC chairman Gary Gensler who oppose additional crypto spot ETF approvals by the SEC.

Moreover, the influential Bloomberg ETF analyst Eric Balchunas has also reduced his personal probability of an earlier Ethereum ETF approval in May 2024 to around 35% due to less activity between issuers and the SEC relative to the activity in the run-up to the Bitcoin spot ETF approval. However, he also thinks that an Ethereum spot ETF will ultimately be approved at some later point in the future. The underperformance was also accompanied by accelerating net outflows from global Ethereum-based ETPs.

This comes at a time when Ethereum has undergone the so-called Dencun upgrade which amongst others includes the EIP-4844 that promises to increase scalability and reduce fees on Layer 2s. Some major Layer 2s like Base and Arbitrum have already implemented the upgrade and fee reductions are so far very significant.

This will most likely put Ethereum and ETH Layer 2s in a better position to compete with low-cost and highly scalable chains like Solana.

In general, among the top 10 crypto assets, Solana, Avalanche, and Toncoin were the relative outperformers.

Nonetheless, overall altcoin outperformance vis-à-vis Bitcoin was low compared to the week prior, with only 30% of our tracked altcoins managing to outperform Bitcoin on a weekly basis. This was most likely due to a general decline in risk appetite due to the most recent pull-back in Bitcoin.

Sentiment

Our in-house “Cryptoasset Sentiment Index” has declined significantly and currently signals neutral sentiment.

At the moment, 8 out of 15 indicators are above their short-term trend.

There were significant reversals to the downside in BTC perpetual futures funding rate and the short-term holder spent output profit ratio (STH-SOPR).

The Crypto Fear & Greed Index still remains in ”Extreme Greed” territory as of this morning.

Besides, our own measure of Cross Asset Risk Appetite (CARA) has increased again throughout the week which signals ongoing bullish sentiment in traditional financial markets. This index is currently at the highest reading since July 2023.

Performance dispersion among cryptoassets has declined further due to the most recent correction. However, overall performance dispersion still remains relatively high.

In general, high performance dispersion among cryptoassets implies that correlations among cryptoassets are low, which means that cryptoassets are trading more on coin-specific factors and that cryptoassets are increasingly decoupling from the performance of Bitcoin.

At the same time, altcoin outperformance vis-à-vis Bitcoin was relatively unchanged compared to the week prior with only 30% of our tracked altcoins that have outperformed Bitcoin on a weekly basis. However, there was a significant underperformance of Ethereum vis-à-vis Bitcoin last week.

In general, decreasing altcoin outperformance tends to be a sign of declining risk appetite within cryptoasset markets.

Fund Flows

Overall, we saw another week of record net fund inflows in the amount of +2,862.7 mn USD (week ending Friday) based on Bloomberg data across all types of cryptoassets.

Global Bitcoin ETPs continued to see significant net inflows of +2,856.2 mn USD of which +2,565.7 mn (net) were related to US spot Bitcoin ETFs alone. The ETC Group Physical Bitcoin ETP (BTCE) saw net outflows equivalent to -13.3 mn USD last week.

The Grayscale Bitcoin Trust (GBTC) experienced a significant increase in net outflows of approximately -1246.1 mn USD last week. However, this was also more than offset by net inflows into other US spot Bitcoin ETFs which managed to attract +3,812 bn USD (ex GBTC).

Last week on Tuesday (12/03/2024), US spot Bitcoin ETFs saw the highest daily net inflow since trading launch of above 1 bn USD on a single day. However, since then, we have seen a gradual deceleration in net inflows overall and also a reacceleration in net outflows from GBTC which probably also contributed to the most recent downside move. This was also evident in negative NAV discounts of those ETFs towards the end of last week.

Apart from Bitcoin, we saw comparatively small flows into other cryptoassets last week again.

Global Ethereum ETPs even saw significant net outflows last week of around -56.6 mn USD which represents an acceleration of outflows compared to the week prior. Meanwhile, the ETC Group Physical Ethereum ETP (ZETH) had -0.7 mn USD while the ETC Group Ethereum Staking ETP (ET32) was able to attract almost +20.0 bn USD in net inflows last week.

Besides, Altcoin ETPs ex Ethereum managed to attract inflows of around +24.7 mn USD last week.

Thematic & basket crypto ETPs also experienced net inflows of +38.4 mn USD, based on our calculations. The ETC Group MSCI Digital Assets Select 20 ETP (DA20) saw neither in- nor outflows last week (+/- 0.0 mn USD).

Besides, the beta of global crypto hedge funds to Bitcoin over the last 20 trading remained at around 1.00 which implies that global crypto hedge funds have currently a neutral market exposure.

On-Chain Data

The major catalyst for this latest move appears to be related to short-term investors and smaller wallet cohorts taking profits already. Amongst others, this was very visible in the short-term holder spent output profit ratio (STH SOPR) that spiked to the highest reading since May 2019 on Wednesday last week. So, there was a very significant degree of short-term profit-taking.

However, overall exchange balances imply that the demand overhang for bitcoins is still very much present and that larger investors continue to accumulate bitcoins at a very large scale. Amongst others, this is visible in Coinbase on-exchange balances that have just touched a fresh 9-year low (Chart-of-the-Week).

In general, we saw record net outflows from exchanges last week. Both Coinbase and Bitfinex, which is known to be an exchange for larger investors, saw their highest net outflows of 2024 last week which implies a continued high buying interest for bitcoin.

The highest outflows just happened yesterday (Sunday) which implies that larger investors have accumulated into the most recent price correction.

Meanwhile, smaller wallet cohorts have continued to distribute their bitcoins into the most recent rallye. This is particularly visible in net exchange flows by wallet cohort. While large wallet cohorts in excess of 1 mn USD have seen net exchange outflows of -50.4k BTC over the past 7 days, smaller wallet cohorts have sent around +12.7k BTC to exchanges during the same time period.

This observation is corroborated by the fact that Bitcoin whales have taken around -2,878 BTC off exchanges over the past 7 days. Whales are defined as unique entities holding at least 1k coins. The absolute number of whales also continues to grow.

Overall, we have seen the highest weekly net exchange outflows in 2024 last week with around -37.6k BTC net outflows over the past 7 days.

Thus, the most recent on-chain data suggest that there is currently a renewed redistribution of bitcoins from smaller to larger wallet cohorts taking place.

The fact that long-term holders have increasingly been distributing bitcoins can be reconciled with the fact that many long-term holders are actually part of smaller wallet cohorts.

Futures, Options & Perpetuals

The most recent downside move from all-time highs was exacerbated by an increase in long futures liquidations as well. Long futures liquidations spiked above 100 mn USD on Friday last week according to data provided by Glassnode.

Nonetheless, both futures and perpetual open interest managed to increase over the past week. Especially CME saw a significant increase in futures open interest despite the most recent rout which implies that CME futures traders, which is dominated by institutional investors, have continued to increase their exposure to Bitcoin.

The futures basis rate has also remained elevated throughout the past correction at around 24.2% p.a.

In the context of the most recent correction, it is worth noting that the weighted Bitcoin futures perpetual funding rate across multiple derivatives exchanges has not turned negative during the most recent correction. However, funding rates have certainly declined to more moderate levels that do not imply excessive risk-taking to the upside anymore.

BTC options’ open interest has also increased last week. The Put-call open interest continued to decline compared to last week and is now at around 0.56 which does not signal a significant appetite for downside protection. Put-call volume ratios also remained relatively low despite the most recent correction.

However, the 25-delta BTC 1-month option skew increased last week signalling higher bids for puts relative to call options.

However, BTC option implied volatilities have come off the highs recorded on Monday last week. Implied volatilities of 1-month ATM Bitcoin options are currently at around 73.6% p.a.


Bottom Line

• Cryptoassets pull back after a strong rallye as short-term BTC investors are taking profits

• Our in-house “Cryptoasset Sentiment Indicator” has declined significantly and currently signals neutral sentiment

• Meanwhile, large investors continue to accumulate bitcoins as Coinbase BTC on-exchange balances just hit a 9-year low


Disclaimer

Important Information

The information provided in this material is for informative purposes only and does not constitute investment advice, a recommendation or solicitation to conclude a transaction. This document (which may be in the form of a blogpost, research article, marketing brochure, press release, social media post, blog post, broadcast communication or similar instrument – we refer to this category of communications generally as a “document” for purposes of this disclaimer) is issued by ETC Issuance GmbH (the “issuer”), a limited company incorporated under the laws of Germany, having its corporate domicile in Germany. This document has been prepared in accordance with applicable laws and regulations (including those relating to financial promotions). If you are considering investing in any securities issued by ETC Group, including any securities described in this document, you should check with your broker or bank that securities issued by ETC Group are available in your jurisdiction and suitable for your investment profile.

Exchange-traded commodities/cryptocurrencies, or ETPs, are a highly volatile asset and performance is unpredictable. Past performance is not a reliable indicator of future performance. The market price of ETPs will vary and they do not offer a fixed income. The value of any investment in ETPs may be affected by exchange rate and underlying price movements. This document may contain forward-looking statements including statements regarding ETC Group’s belief or current expectations with regards to the performance of certain asset classes. Forward-looking statements are subject to certain risks, uncertainties and assumptions, and there can be no assurance that such statements will be accurate and actual results could differ materially. Therefore, you must not place undue reliance on forward-looking statements. This document does not constitute investment advice nor an offer for sale nor a solicitation of an offer to buy any product or make any investment. An investment in an ETC that is linked to cryptocurrency, such as those offered by ETC Group, is dependent on the performance of the underlying cryptocurrency, less costs, but it is not expected to match that performance precisely. ETPs involve numerous risks including, among others, general market risks relating to underlying adverse price movements and currency, liquidity, operational, legal, and regulatory risks.

For more details and the full disclaimer visit

Fortsätt läsa

Populära