Följ oss

Nyheter

Råvaror påverkar priset på andra investeringstillgångar

Publicerad

den

uppsving till många tillväxtmarknader. Väldiversifierade råvaruexportörer som Brasilien bör starkt gynnas efter som dess råvaror påverkar priset på andra investeringstillgångar.

Den uppgången i råvarupriserna vi sett sedan 2020 kommer att ge ett uppsving till många tillväxtmarknader. Väldiversifierade råvaruexportörer som Brasilien bör starkt gynnas efter som dess råvaror påverkar priset på andra investeringstillgångar.

Råvaruinvesteringarna kan erbjuda en bredare diversifiering av avkastningen över portföljerna och fungera som en delvis säkring mot inflationen. En råvarubom är i allmänhet goda nyheter för tillväxtmarknader – när råvaror stiger, så gör aktiekurserna i tillväxtmarknader det också.

En ökad efterfrågan på elfordon kommer att gynna andra exportörer som Chile och Peru (koppar) och Ryssland och Sydafrika (platina). Förnyelsebara energiproducenter från Mellanöstern, Indien, Indonesien och Kina kan också dra nytta av denna underliggande trend. Man tror generellt att råvaror är den bästa hedgen mot inflation.

Det är bara delvis sant, eftersom det mycket beror på typen av inflation, momentum och storleken på marknadernas inflationsförväntningar. Diversifiering är nyckeln till framgång, eftersom marknadsdynamiken för enskilda varor är väsentligt olika. Guld anses ofta som en bra försäkring mot inflation – det bär status som en investering under inflationstider, men är normalt bara en bra hedge under en längre tid.

För många tillväxtmarknader är råvaruexport fortfarande en viktig drivkraft. Av den anledningen ger den positiva prisuppgången, som förväntas fortsätta på längre sikt, en mycket positiv utsikt för tillväxtmarknaderna under de kommande åren. Följaktligen kommer tillväxten i dessa länder sannolikt att ge positiva upp -överraskningar under 2021 och därefter. Detta gäller särskilt i Latinamerika, där varor står för mer än två tredjedelar av den totala exporten till många länder.

En ytterligare återhämtning av transport, industri och infrastruktur kommer sannolikt att ytterligare öka energibehovet. Som en följd av denna utveckling bör priserna inom energisektorn fortsätta att återhämta sig under de kommande månaderna.

Dessutom handlar många jordbruksprodukter, både traditionella produkter som sojabönor, majs och vete, men även andra varor som kaffe, socker eller vegetabiliska oljor, för närvarande också på fleråriga toppar. Bara i maj steg de globala matpriserna med 4,8 procent, den snabbaste på tio år.

Denna prisutveckling drevs av utbud av brister, bland annat på grund av torka och skördesförseningar, men också av störningar i leveranskedjan, stark efterfrågan – särskilt från Kina – och en försvagning av den amerikanska dollarn.

Å andra sidan väntas den globala spannmålsproduktionen öka med rekordhöga cirka 2 procent 2021, vilket utan ytterligare chocker bör hålla reserverna balanserade på medellång sikt. De kommande skördemånaderna i USA och Europa kommer att vara avgörande för ytterligare prisutveckling.

Påverkar övriga delar av finansmarknaden

Råvaruprissvängningar har ett betydande inflytande på övriga marknader, vilket har upplevts under de senaste veckorna. Varuprisfluktuationer kan enkelt påverka likviditeten och handeln på olika marknader, de kan också flytta avkastningskurvan och har därför ett betydande inflytande på den övergripande ekonomin.

Drivet av en översvämning av likviditet, minskat utbud och ökad efterfrågan på ”Covid-19-relaterad uppdämd” har råvaror haft en stark comeback sedan sommaren 2020. Denna typ av prisrally är en mycket positiv utveckling för länder som litar på på råvaruexport. Här är det viktigt att skilja mellan nettoimportörerna och nettoexportörerna.

För nettovaruimportörer skapar högre priser stress för deras ekonomier, medan nettoexportörer tjänar på prishöjningar tills kraftiga prishöjningar leder till minskad efterfrågan ännu en gång. Efter en så kraftfull körning under de senaste 12 månaderna, under de senaste veckorna, har priserna pressats något och vi ser växande oro från investerare över hållbarheten i rallyt.

Är den senaste prisutvecklingen bara en liten korrigering inom en längre strukturell trend eller är det början på den längre korrigeringen? Kan råvarumarknader kopplas från Kina? Vi tror att hastigheten på den utvecklade marknadens efterfrågan kommer att balansera Kinas lägre deltagande. Därför, på grund av knapphet och täthet i utbudet, köper många proffessionella aktörer dippen.

Handla råvaror

Det går att handla råvaror hos många olika företag. Ett företag som emellertid är både reglerade och har en lång historik är CMC Markets.

CMC Markets är ett globalt företag med en handelsplattform för onlinetrading av finansiella derivatinstrument, i huvudsak handel med CFD:er på aktier, index, råvaror, ETF, valutor och kryptovalutor. Till CMC Markets.

CMC Markets står under tillsyn av Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht (BaFin) och Financial Conduct Authority (FCA).

Fortsätt läsa
Annons
Klicka för att kommentera

Skriv en kommentar

Din e-postadress kommer inte publiceras. Obligatoriska fält är märkta *

Nyheter

Ökade försvarsutgifter gynnar NATO Future Defence ETF

Publicerad

den

Jane Edmondson, Head of Thematic Strategy på VettaFi, träffade Steve Darling från Proactive för att diskutera de betydande milstolparna och framtidsutsikterna för NATO Future Defense ETF. ETFen firar sitt ettårsjubileum och har samlat på sig över 400 miljoner dollar i tillgångar och har presterat starkt. Denna period sammanfaller också med Natos 75-årsjubileum, som för närvarande markeras av ett toppmöte i Washington, D.C. Edmondson betonade att 23 av de 32 NATO-medlemsländerna nu uppfyller försvarsmålet på två procent av BNP, en betydande ökning från sex länder 2021. Denna ökning i försvarsutgifter hänförs delvis till den ryska invasionen av Ukraina.

Jane Edmondson, Head of Thematic Strategy på VettaFi, träffade Steve Darling från Proactive för att diskutera de betydande milstolparna och framtidsutsikterna för NATO Future Defense ETF. ETFen firar sitt ettårsjubileum och har samlat på sig över 400 miljoner dollar i tillgångar och har presterat starkt. Denna period sammanfaller också med Natos 75-årsjubileum, som för närvarande markeras av ett toppmöte i Washington, D.C. Edmondson betonade att 23 av de 32 NATO-medlemsländerna nu uppfyller försvarsmålet på två procent av BNP, en betydande ökning från sex länder 2021. Denna ökning i försvarsutgifter hänförs delvis till den ryska invasionen av Ukraina.

Stora utgiftsökningar noteras i Tyskland och andra europeiska länder, med fokus på att uppgradera försvarskapaciteten med ny teknik som AI, robotik, drönare och cyberförsvar. Politisk osäkerhet, särskilt när det gäller det amerikanska valet, har sporrat europeiska NATO-medlemmar att bidra mer, vilket minskat deras beroende av USA. Det är särskilt viktigt att Polen nu spenderar över fyra procent av sin BNP på försvar, med Estland, Lettland och Grekland som överstiger tre procent. Edmondson påpekade att företag som tyska Rheinmetall, svenska Saab och finska Nokia kommer att dra betydande fördelar av de ökade försvarsutgifterna.

NATO Future Defense ETF syftar till att ge investerare exponering för dessa växande försvarssektorer, i linje med Natos värderingar och den förväntade ökningen av utgiftsmål, potentiellt upp till fyra procent av BNP. ETFens starka resultat och betydande tillgångstillväxt återspeglar investerarnas förtroende för försvarssektorns framtida potential. När globala geopolitiska spänningar fortsätter att påverka försvarspolitiken, positionerar NATO Future Defence ETF sig som ett strategiskt investeringsinstrument, vilket ger investerare möjligheter att dra fördel av de ökade försvarsutgifterna och utvecklingen av banbrytande försvarsteknik.

Handla ASWC ETF

HANetf Future of Defence UCITS ETF (ASWC ETF) är en europeisk börshandlad fond. Denna fond handlas på flera olika börser, till exempel Deutsche Boerse Xetra och London Stock Exchange. Av den anledningen förekommer olika kortnamn på samma börshandlade fond.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel DEGIRONordnetAktieinvest och Avanza.

Fortsätt läsa

Nyheter

JAUD ETF en utdelande fond som investerar aktivt i amerikanska aktier

Publicerad

den

JPM Active US Equity UCITS ETF - USD (dist) (JAUD ETF) med ISIN IE0007ILCZU4, är en aktivt förvaltad ETF. Den börshandlade fonden investerar i amerikanska aktier och strävar efter att generera en högre långsiktig avkastning än S&P 500. Aktierna som ingår filtreras enligt ESG-kriterier (miljö, social och bolagsstyrning).

JPM Active US Equity UCITS ETF – USD (dist) (JAUD ETF) med ISIN IE0007ILCZU4, är en aktivt förvaltad ETF. Den börshandlade fonden investerar i amerikanska aktier och strävar efter att generera en högre långsiktig avkastning än S&P 500. Aktierna som ingår filtreras enligt ESG-kriterier (miljö, social och bolagsstyrning).

ETFens TER (total cost ratio) uppgår till 0,39 procent p.a. JPMorgan Active US Equity UCITS ETF USD (dist) är den billigaste och största ETF som följer JPMorgan Active US Equity-index. Denna ETF replikerar det underliggande indexets prestanda genom full replikering (köper alla indexbeståndsdelar). Utdelningarna i ETFen delas ut till investerarna (Årligen).

JPMorgan Active US Equity UCITS ETF USD (dist) är en mycket liten ETF med 2 miljoner euro tillgångar under förvaltning. ETFen lanserades den 18 januari 2024 och har sin hemvist i Irland.

Möjlighet

Erfarna portföljförvaltare som utnyttjar en beprövad investeringsprocess

Utnyttja grundläggande insikter från JPMorgans team av över 20 amerikanska aktiekarriäranalytiker som har 20+ års erfarenhet av investeringar

Portfölj

Diversifierad, brett baserad, sektorneutral amerikansk aktieportfölj, som syftar till att kapitalisera på avvikelser i marknadsprissättningen genom att dra nytta av vår forskningsinsikt och utvärdera aktier på en längre tidshorisont.

Resultat

En aktivt förvaltad investeringsstrategi som kan fungera som ett alternativ eller ett komplement till passiv kärna där prestanda härleds främst från aktieurval, inte sektor- eller makrospel

Investeringsmål

Delfondens mål är att uppnå en långsiktig avkastning som överstiger S&P 500 (Total Return Net) (”riktmärket”) genom att aktivt investera främst i en portfölj av amerikanska företag.

Handla JAUD ETF

JPM Active US Equity UCITS ETF – USD (dist) (JAUD ETF) är en europeisk börshandlad fond. Denna fond handlas på flera olika börser, till exempel Deutsche Boerse Xetra och London Stock Exchange.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel DEGIRONordnet, Aktieinvest och Avanza.

Börsnoteringar

BörsValutaKortnamn
London Stock ExchangeGBXJUDS
London Stock ExchangeUSDJUSD
XETRAEURJAUD

Största innehav

VärdepapperISINVikt %
MICROSOFT CORPUS59491810458,22%
NVIDIA CORPUS67066G10405,09%
AMAZON.COM INCUS02313510674,93%
APPLE INCUS03783310054,83%
META PLATFORMS INC-CLASS AUS30303M10273,36%
MASTERCARD INC – AUS57636Q10402,95%
ALPHABET INC-CL CUS02079K10792,92%
Cash and Cash Equivalent2,50%
UNITEDHEALTH GROUP INCUS91324P10212,00%
NXP SEMICONDUCTORS NVNL00095387841,98%

Innehav kan komma att förändras

Fortsätt läsa

Nyheter

VanEck Gold Miners UCITS ETF når 1 miljard USD i tillgångar under förvaltning

Publicerad

den

Kapitalförvaltarens VanEck Gold Miners UCITS ETF har nu nått 1 miljard USD i förvaltat kapital. Denna renodlade ETF följer resultatet för NYSE Arca Gold Miners Index, som består av världens största börsbolag som huvudsakligen är engagerade i utvinning av guld och silver.

Kapitalförvaltarens VanEck Gold Miners UCITS ETF har nu nått 1 miljard USD i förvaltat kapital. Denna renodlade ETF följer resultatet för NYSE Arca Gold Miners Index, som består av världens största börsbolag som huvudsakligen är engagerade i utvinning av guld och silver.

Martijn Rozemuller, VD på VanEck Europe, kommenterade fondens volymtillväxt under det senaste guldrallyt, ”Med tanke på den nuvarande makroekonomiska och geopolitiska miljön – inklusive kvardröjande inflation trots högre räntor och pågående globala konflikter – är den globala efterfrågan på guld som stark som alltid. Med tanke på guldets historiska status som den investerarföredragna tillgången till fristad, vill investerare skydda och säkra sina portföljer för vad som komma skall. Dessutom har betydande ökningar av centralbanksreserver skapat tryck uppåt och efterfrågan på guld, vilket har resulterat i hausseartade utsikter i år och framåt.”

Investerarnas efterfrågan på guld som en fristadstillgång driver upp priserna: Det nuvarande guldpriset har nått en ny rekordnivå på över 2 300 USD, vilket också gynnar guldgruvföretag, eftersom den ökande efterfrågan på ädelmetaller genererar mer försäljning och högre vinster för dem.

”I mars presterade aktier i guldproducenter betydligt bättre än ädelmetaller”, säger Imaru Casanova, portföljchef för guld och ädla metaller på VanEck. ”Detta kan vara början på en trend mot återgång till medelvärdet, där guldgruvaktier återfår sin hävstång på guldpriset och överträffar ädelmetaller när guldpriserna stiger.” Potentiella investerare bör ändå ta hänsyn till att den långsiktiga stabiliteten i en uppåtgående trend på finansmarknaderna fortfarande är osäker och kan bero på en mängd olika faktorer.

Aktier i gruvbolag kombinerar fördelarna och riskerna med både exponering av fysiskt guld och inkomstgenererande tillgångar, eftersom de både kan isolera portföljen mot inflation och minska riskerna genom diversifiering. Exponering genom en ETF ger enkel och kostnadseffektiv tillgång till denna komplexa marknad.

De tre bästa innehaven i VanEck Gold Miners UCITS ETF är för närvarande Newmont Corporation, Agnico Eagle Mines Ltd. och Barrick Gold Corporation, och fonden har för närvarande en regional koncentration på Kanada, USA och Australien. ETF:en är fullt uppbackad och innehåller för närvarande 53 aktier med en total kostnadskvot (TER) på 53 bps.

ETFVanEck Gold Miners UCITS ETF
IndexnamnNYSE Arca Gold Miners Index
ISINIE00BQQP9F84
Ticker LSE GBPGDGB
Ticker LSE USDGDX
Ticker XetraG2X
Investment ManagerVanEck Asset Management B.V.
HemvistIrland
BasvalutaUS Dollar
IndexleverantörICE Data Indices, LLC
RebalancingKvartalsvis
Product structurePhysically replicating (Full)
Launch date25 March 2015
Total expense ratio (TER)0.53% p.a.
Income treatmentReinvestment

Fortsätt läsa

Populära