Detta års bästa fastighetsfonder, en internationell real estate investment trust, en så kallad REIT ETF. Den senaste tidens ökade avkastning för de amerikanska tioåriga statsobligationerna har drabbat de räntekänsliga inkomstgivande tillgångsklasserna, som till exempel fastighetsfonderna, hårt. Så har till exempel Vanguard REIT ETF (NYSEArca: VNQ), backat med en procent sedan årets början. Det finns emellertid undantag som bekräftar regeln. Vi har tittat närmare på en REIT ETF som gett sina ägare nästan elva procents värdeökning under året, Vanguard VNQs internationella motsvarighet, Vanguard Global ex-U.S. Real Estate ETF (NYSEArca: VNQI).
Trots denna styrka är inte VNQI årets bästa börshandlade fond som fokuserar på fastigheter. Det är istället Guggenheim Emerging Markets Real Estate ETF (NYSEArca: EMRE), som bär ledartröjan. Denna ETF lanserades så sent som i september 2014, och fokuserar på att investera i fastigheter i emerging markets, så kallade tillväxtekonomier. Under 2015 har denna börshandlade fond stigit med nästan 12 procent. Denna börshandlade fond har allokerat 34 procent av sitt kapital till Kina, både i form av aktier på fastlandet och i Hong Kong. Den tredje största marknaden för denna ETF är Sydafrika som har en aggregerad vikt om 13,1 procent av EMREs kapital.
EMRE utgör därmed ett alternativ till en annan av Guggenheims börshandlade fonder, Guggenheim China Real Estate ETF (NYSEArca: TAO). TAO replikerar utvecklingen av de fastighetsbolag och fastighetsfonder som har större delen av sina intäkter från Kina och Hong Kong. TAO har under året stigit med nästan 20 procent sedan årets början, något som får fler och fler att oroa sig för om det är en fastighetsbubbla som vi ser håller på att utvecklas på den kinesiska marknaden.
EMRE debiterar sina andelsägare en förvaltningsavgift om 0,65 procent per år. Denna ETF spårar AlphaShares Emerging Markets Real Estate Index, ett index som är utformat för att mäta och övervaka genomförandet av investeringsbara börsnoterade bolag och investeringsfonder som kan härleda merparten av sina intäkter från fastighetsutveckling, förvaltning och/eller av fastighetsägande i de länder som ingår i S & P BMI Emerging Markets.
JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income Active UCITSETF USD (acc) (JEQA ETF) med ISIN IE000N6I8IU2, är en aktivt förvaltad börshandlad fond.
ETF:n investerar i företag från USA. Ytterligare intäkter söks genom användning av en överlagringsstrategi med derivatinstrument. ETF strävar efter att generera en högre avkastning än Nasdaq 100-index.
ETF:s TER (total cost ratio) uppgår till 0,35 % p.a. JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income Active UCITSETF USD (acc) är den billigaste ETF som följer JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income Active-index. ETFen replikerar det underliggande indexets prestanda genom full replikering (köper alla indexbeståndsdelar). Utdelningarna i ETFn ackumuleras och återinvesteras.
JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income Active UCITSETF USD (acc) är en mycket liten ETF med 5 miljoner euro tillgångar under förvaltning. ETF lanserades den 29 oktober 2024 och har sin hemvist i Irland.
Investeringsmål
Delfondens mål är att tillhandahålla inkomster och långsiktig kapitaltillväxt.
Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel DEGIRO, Nordnet, Aktieinvest och Avanza.
Bradley Duke, chef för Bitwise Asset Management i Europa, pratade med Stephen Gunnion från Proactive om de senaste rörelserna på Bitcoin-marknaden, inklusive säsongsvariationer, företagsanvändning och dess relation till den globala penningmängdstillväxten.
Duke förklarade att Bitcoin historiskt sett har visat säsongsvariationer som liknar S&P 500, där augusti och september ofta är svagare månader. ”Det verkar som att det skulle kunna gälla Bitcoin också”, sa han och noterade att dessa perioder kan ge möjligheter för investerare som vill öppna eller utöka positioner till mer gynnsamma priser.
Intervjun belyste också företagens ökande roll i att forma Bitcoins prisdynamik. Duke noterade att ”antalet bitcoin som innehas av dessa företag eller de som är börsnoterade har passerat 1 miljon Bitcoin för första gången”, vilket markerar en milstolpe i institutionell användning.
När det gäller makroekonomiska faktorer diskuterade Duke hur den globala penningmängdstillväxten fortsätter att korrelera med Bitcoins prisutveckling. Även om de senaste månaderna har sett vissa skillnader, föreslog han att detta skulle kunna peka mot en uppåtgående korrigering framöver. Många investerare, tillade han, ser fortfarande Bitcoin som en säkring mot försämringen av större valutor.
Amundi MSCI Japan UCITSETF USD Hedged Acc (AMEV ETF) med ISIN LU2914157412, syftar till att följa MSCI Japan (USD Hedged)-indexet. MSCI Japan (USD Hedged)-indexet följer ledande aktier på den japanska marknaden. Valuta säkrad mot amerikanska dollar (USD).
Den börshandlade fondens totala kostnadskvot (TER) uppgår till 0,14 % per år. Amundi MSCI Japan UCITSETF USD Hedged Acc är den billigaste ETF:n som följer MSCI Japan (USD Hedged)-indexet. ETFen replikerar det underliggande indexets utveckling genom fullständig replikering (genom att köpa alla indexkomponenter). Utdelningarna i ETFen ackumuleras och återinvesteras.
Amundi MSCI Japan UCITSETF USD Hedged Acc är en mycket liten ETF med 1 miljon euro i förvaltat kapital. Denna ETF lanserades den 13 december 2024 och har sitt säte i Luxemburg.
Investeringsmål
Amundi MSCI Japan UCITSETF USD Hedged Accsträvar efter att så nära som möjligt, oavsett om trenden är stigande eller fallande, replikera resultatet för MSCI Japan Net Total Return Index (indexet), samtidigt som volatiliteten i skillnaden mellan fondens avkastning och jämförelseindexets avkastning (tracking error) minimeras. Den förväntade nivån av tracking error, under normala marknadsförhållanden, anges i delfondens prospekt.
Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel Nordnet, SAVR, DEGIRO och Avanza.