ETF-investerare fortsätter att visa stort intresse för personalisering; Förtrogenhet med direkt indexering växer. I USA är trenden tydlig, Millenials väljer börshandlade fonder i högre utsträckning än andra åldersgrupper.
Fixed income har varit i fokus i år och överraskande nog attraheras Millenials, framförallt de som redan valt att investera i ETFer denna tillgångsklass mer än sina äldre jämlikar, enligt 2023 års upplaga av ”ETFs and Beyond”, en årlig studie av Schwab Asset Management™. Millennials är inte bara mer intresserade av att lära sig om Fixed Income, utan fler av dem planerar att investera i Fixed Income ETFer under nästa år, och tillgångsklassen utgör en större del av deras portföljer jämfört med äldre generationer.
Mycket intresserad av lära sig mer om Fixed Income
Genomsnittlig andel av portföljen investerad i obligationer
Genomsnittlig portfölj investerad i aktier
Planerar att investera i ränte-ETFer under nästa år
Millennials
50%
Millennials
45%
Millennials
55%
Millennials
51%
Gen X
42%
Gen X
37%
Gen X
63%
Gen X
45%
Boomers
36%
Boomers
31%
Boomers
69%
Boomers
40%
All
44%
All
39%
All
61%
All
47%
ETF-investerare håller kursen
Trots en dramatiskt annorlunda investeringsmiljö från 2022, har kalla huvuden segrat bland ETF investerare i år. Istället för att dra sig tillbaka inför osäkerheter, håller de flesta kursen eller upptäcker möjligheter att öka investeringarna i ETFer.
Geopolitiska konflikter (2023); Rysslands invasion av Ukraina (2022)
61%
63%
22%
24%
17%
13%
”ETF-investerare har navigerat i två dramatiskt olika marknadsmiljöer under de senaste två åren, men deras inställning till investeringar och samhörighet med ETFer har förblivit extremt konsekvent”, säger David Botset, VD, Head of Equity Product Management and Innovation, Schwab Asset Management.
”Som vi har sett historiskt har Millennials ett unikt förhållningssätt till hur de investerar, och det gäller deras inställning till räntebärande intäkter – en tillgångsklass som har fått mycket uppmärksamhet.”
Följer pengarna
Schwab Asset Managements långa studie av ETF-investerare finner att kostnaden fortfarande är den främsta faktorn när man väljer en ETF och den övergripande affiniteten för ETFer är fortsatt hög. 80 procent av ETF-investerare håller med om att ETFer är deras investering. Den överväldigande majoriteten (95 %) säger att de sannolikt kommer att överväga att köpa en ETF under de kommande två åren och ungefär hälften (52 %) säger att de har ökat sina tilldelningar till ETFer 2023. Som sagt, ETFer som andel av portföljerna har kommit ned något från 33 % förra året till 29 %.
De tre bästa tillgångsklasserna ETF-investerare planerar att investera i under nästa år är amerikanska aktier (55 %), obligationer/räntebärande (47 %) och reala tillgångar (43 %). De flesta ETF-investerare (63 %) anser att 60/40-portföljen är den rätta mixen för att uppfylla deras mål och deras portföljer återspeglar till stor del den synpunkten, med 61 % av deras portföljer i aktier och 39 % i räntebärande i genomsnitt.
Nya köpare
Under de kommande åren kan en betydande drivkraft för tillväxt för ETFer komma från investerare som ännu inte har köpt sin första ETF. Nästan hälften av icke-ETF-investerare (48 %) säger att de sannolikt kommer att köpa en ETF under de kommande två åren, betydligt högre än förra året (41 %). Mer än en tredjedel (34 %) är extremt intresserade av att lära sig mer om ETFer – upp från 27 % 2022. Bland icke-ETF-investerare som sannolikt kommer att köpa en ETF under de kommande två åren, säger 62 % att anledningen är att diversifiera sina portföljer medan 47 % säger att det beror på att ETFer är lätta att köpa och sälja.
”Vi befinner oss i ett ögonblick där ETF-investeringar har mognat, och många investerare är mycket bekväma med att använda dessa produkter för att genomföra sina långsiktiga planer. Samtidigt finns det en kontingent av investerare som inte har provat ETFer ännu och deras intresse är på uppgång, så det finns fortfarande en betydande bana för framtida utbildning och adoption, säger Botset.
Millennials och ETFer – Next Level Adulting
Millennials kärlek till ETFer fortsätter att överträffa andra generationer över flera åtgärder. De fortsätter att investera mer i ETFer, med 37 % av sina portföljer i ETFer. 89 procent säger att ETFer är deras investeringsinstrument och ungefär en fjärdedel av Millennials (22%) planerar att avsevärt öka sina investeringar i ETFer under nästa år. Millennial ETF-investerare är i stort sett bekväma med ETFer, med 99 % rapporterar att de är extremt säkra på sin förmåga att välja en ETF som kan hjälpa till att uppnå deras investeringsmål.
Schwab Asset Management fortsätter att se ett stort intresse för mer personliga investeringserbjudanden bland ETF-investerare, där nästan nio av 10 (88 %) säger att de är något eller mycket sannolikt att anpassa sina portföljer mer under 2023. 78 procent planerar att göra investeringar som anpassa sig till sina personliga värderingar. Millennials framstår som mest benägna att anpassa sina portföljer under det kommande året och anser att det är viktigt att anpassa sina investeringar till deras värderingar och övertygelser. De flesta ETF-investerare säger att det är extremt viktigt att ha mer kontroll över sina investeringar (65 %), större förmåga att skräddarsy investeringar (61 %) och att deras investeringar hanteras för att optimera skatteskulden (61 %).
Intresset för direkt indexering – ett tillvägagångssätt för personlig investering som snabbt vinner inslag – är fortfarande stort, särskilt bland yngre generationer. 87 procent av ETF-investerarna känner till direkt indexering, upp från 80 % förra året. De flesta ETF-investerare (69%) som inte redan är investerade i en direktindexeringslösning säger att de sannolikt kommer att investera i en under nästa år. Den siffran stiger till 80 % för Millennials som också är mycket mer benägna att vara extremt intresserade av att lära sig om direkt indexering (53 %) än Gen X (34 %) och Boomers (22 %).
Mycket sannolikt kommer att personifiera portföljer mer under 2023
Extremt viktigt att investeringar överensstämmer med övertygelser/värderingar
Extremt intresserad av att lära sig om direkt indexering
Kommer sannolikt att investera i direktindexering under nästa år
Millennials
51%
Millennials
57%
Millennials
53%
Millennials
80%
Gen X
36%
Gen X
36%
Gen X
34%
Gen X
68%
Boomers
21%
Boomers
30%
Boomers
22%
Boomers
48%
”Efterfrågan på personliga investeringar fortsätter med Millennials som leder vägen. Investerares önskan att ha mer kontroll och anpassning av investeringar till deras personliga åsikter är ett stort långsiktigt skifte som fortfarande är i början av inningen, säger Botset.
”Efterfrågan på personalisering kommer att mötas av olika typer av produkter och lösningar för att möta olika investerares preferenser – det kommer inte att finnas en silverkula lösning. Förvänta dig att se nya innovationer för att hjälpa investerare att komma dit de vill på det sätt de vill komma dit.”
HANetf har listat sin NATO-försvars-ETF, Future of Defence UCITSETF på Warszawabörsen.
ETFen ger exponering mot NATO och NATO+-allierades försvars- och cyberförsvarsutgifter.
NATO-ETFen har över 2,8 miljarder dollar i förvaltat kapital och ligger bredvid Future of European Defence UCITSETF på 160 miljoner euro och den nyligen lanserade Future of Defence Indo-Pac ex-China UCITSETF.
HANetf har Europas mest kompletta utbud av försvars-ETFer.
HANetf, Europas första och ledande white-label UCITSETF- och ETC-plattform, är glada att kunna meddela att Future of Defence UCITSETF har listats på Warszawabörsen (GPW).
Polen är en alltmer välmående ekonomi. Under de senaste 30 åren har landets inkomst per capita tredubblats, och levnadsstandarden förväntas snart överstiga Japans. Med detta växande välstånd kommer en växande efterfrågan på investeringslösningar. HANetf förväntar sig därför att Polen kommer att vara en viktig tillväxtmarknad för ETFer. År 2024 noterade HANetf The Royal Mint Responsibly Sourced Physical Gold ETC (ticker: RMAU) på GPW.
Samtidigt förväntar sig HANetf också att temat försvarsinvesteringar kommer att ge genklang på den polska marknaden. Polen har legat i framkant av den europeiska försvarsutgiftstrenden. Landet är redan på väg att spendera nästan 5 % av BNP på försvar per år – ett mål som andra europeiska NATO-medlemmar har gett sig själva 10 år att nå.
NATO ETF har sett en ökning av investerarintresset och attraherat nästan 1,8 miljarder dollar i inflöden enbart under 2025. ETFens nuvarande förvaltade tillgångar uppgår till cirka 2,8 miljarder dollar.
ETFen utmärker sig genom sitt strikta krav att endast investera i företag med säte i NATO och NATO-allierade länder. Att fokusera på försvarsföretag baserade i NATO:s medlemsstater ger exponering mot företag som är verksamma i välreglerade jurisdiktioner, i linje med kollektiv säkerhet och långsiktiga strategiska intressen. Enligt lag är NATO en defensiv allians – dess syfte är avskräckning och kollektivt försvar, inte aggression.
Detta fokus överensstämmer också med den kraftiga ökningen av militära utgifter inom alliansen. År 2024 spenderade NATO-medlemmarna sammanlagt 1,5 biljoner dollar på försvar, vilket motsvarar 55 % av de globala militära utgifterna. Den totala summan var 9 % högre än föregående år och 31 % högre än 2015. Nästan alla medlemsstater uppfyller eller överträffar nu utgiftsmålet på 2 % av BNP, med växande politisk drivkraft bakom förslag att höja tröskeln till 3 % eller till och med 5 %. För investerare markerar denna förändring en strukturell upprustningstrend som kan omforma Europas industriella och säkerhetsmässiga landskap.
NATO har nu formellt gått med på att sikta på försvarsutgifter på 5 % av BNP. Om detta skulle kunna uppfyllas av NATO:s europeiska medlemmar skulle det kräva en historisk expansion av försvarsbudgetarna.
En annan unik aspekt av NATO ETF är dess exponering mot cybersäkerhetsföretag. I takt med att cyberhot blir en central del av moderna konflikter har NATO-alliansen prioriterat digitalt försvar vid sidan av traditionella förmågor. Det är värt att notera att 1,5 % av det nya målet på 5 % av NATO:s försvarsutgifter är öronmärkt för områden utanför kärnverksamheten, inklusive cyber.
Sedan lanseringen av NATO ETF har HANetf lanserat ytterligare två försvars-ETF:er – Future of European Defence UCITSETF (ticker: ARMY), som har samlat 146,86 miljoner euro i förvaltade investeringar, och Future of Defence Indo-Pac ex-China UCITSETF HANetf har nu det mest omfattande utbudet av försvars-ETFer i Europa.
Hector McNeil, medgrundare och VD för HANetf, kommenterade: ”Vi är glada att kunna notera Future of Defence UCITSETF på Warszawabörsen. Polen är en av Europas snabbast växande ekonomier, med en snabbt växande investerarbas som i allt högre grad vänder sig till ETFer. Samtidigt spelar Polen en ledande roll i Europas försvarsrenässans – både som en NATO-medlem i frontlinjen och som en av de som spenderar mest på försvar i alliansen. Denna ETF är utformad för att fånga detta kraftfulla skifte.”
Denna ETF investerar i en diversifierad portfölj av GBP-denominerade räntebärande värdepapper. Målet är att generera maximala löpande inkomster utan att försumma kapitalbevarande och likviditet. Betyg: Investment Grade.
Den börshandlade fondens TER (total cost ratio) uppgår till 0,19 % p.a. PIMCO Sterling Short Maturity UCITSETFDistär den enda ETF som följer PIMCO Sterling Short Maturity-index. ETFen replikerar det underliggande indexets prestanda genom samplingsteknik (köper ett urval av de mest relevanta indexbeståndsdelarna).
PIMCO Sterling Short Maturity UCITSETFDist har tillgångar på 164 miljoner GBP under förvaltning. Denna ETF lanserades den 10 juni 2011 och har sin hemvist i Irland.
Fondens investeringsmål är att försöka generera maximala löpande inkomster, förenligt med bevarandet av kapital och daglig likviditet.
Fondbeskrivning
PIMCO Sterling Short Maturity UCITSETF syftar till att generera intäkter samtidigt som kapitalet bevaras och växer. Fonden kommer huvudsakligen att investera i en portfölj av kortfristiga skulder i GBP denominerade. Portföljens varaktighet kan variera mellan 0-1 år.
Varför investera i denna fond
Syftar till att ge kapitalbevarande, likviditet och attraktiv avkastning
Fonden är utformad för att ge kunderna kapitalbevarande, likviditet och starkare avkastningspotential jämfört med traditionella kontantinvesteringar, i utbyte mot en blygsam riskökning.
Lägre potentiell volatilitet
Fonden strävar efter att tillhandahålla diversifiering och reducering av nedåtrisker på volatila marknader, med liten exponering för ränterisk.
Aktivt förvaltad
Fonden erbjuder tillgång till PIMCO:s veteranbaserade likviditetshanteringsteam, samt en omfattande kreditanalysprocess för att köpa vad som anses vara de mest attraktiva värdepapperen.
Regan Total Return Income Fund UCITSETF (MBSR ETF) med ISIN IE000TD32PU3, är en aktivt förvaltad börshandlad fond. Regan Total Return Income Fund UCITSETF – Acc är en aktivt förvaltad fond som strävar efter hög avkastning och låg duration genom att investera i högkvalitativa, amerikanska statsobligationer med säkerhet i bostadslån (RMBS). ETFen ger tillgång till bostadslån med säkerhet i amerikanska regeringen eller dess myndigheter.
Den börshandlade fondens totala kostnadskvot (TER) uppgår till 0,75 % per år. Ränteintäkterna (kupongerna) i ETFen ackumuleras och återinvesteras.
Regan Total Return Income Fund UCITSETF är en mycket liten ETF med 1 miljon euro i förvaltningstillgångar. Denna ETF lanserades den 23 juni 2025 och har sitt säte i Irland.
Argument för en Total Return Income ETF
Kvalitet: Agency mortgage-backed securities (RMBS) backas upp av antingen den amerikanska regeringen eller en statligt sponsrad enhet, vilket även fungerar som en kreditkvalitetsförbättring för en övergripande räntebärande allokering.
Öka exponering mot amerikanska bolån: Med en omsättning på cirka 10,7 biljoner dollar är marknaden för agency mortgage-backed securities (MBS) större än hela marknaden för företagsobligationer och erbjuder betydande djup och likviditet. Denna möjlighet ger icke-amerikanska investerare tillgång till en av de största delarna av den amerikanska räntebärande marknaden.
Inkomst och erfarenhet: Inkomstproducerande fond som aktivt förvaltas av Regans erfarna team, som har investerat i räntebärande tillgångar i över 14 år för sina investerares räkning.
Investeringsstrategi
Regan Total Return Income Fund UCITSETF syftar till att möta efterfrågan på räntebärande tillgångar med låg duration, hög kvalitet och amerikansk statsobligation, och syftar till att överträffa traditionella kontantinstrument samtidigt som hög likviditet bibehålls i en ETF-struktur genom aktiv förvaltning. Denna marknad på över 12 miljarder dollar förbises ofta av investerare, främst för att produkten anses vara för komplex för icke-amerikanska investerare att handla med enskilda värdepapper.
Sektorn för likvida alternativ är underförsörjd, med uppskattningsvis 28 miljarder dollar i tillgångar som förvaltas i ETF:er och fonder, vilket ger Regan betydande tillväxtmöjligheter att ge dedikerad exponering mot tillgångsslaget för icke-amerikanska investerare.
Genom att använda grundläggande lånenivåanalys i kombination med kvantitativ modellering för att identifiera vad ledningen anser vara värdepapper med övertygande risk-avkastningsprofiler.
ETFen skulle sikta på en löptid på mindre än ett år
Fondens mål
Regan Total Return Income Fund UCITSETF (RMBS) lanserades i ett försök att möta efterfrågan på räntebärande medel med låg löptid och hög kvalitet genom att ge tillgång till bostadslånebaserade värdepapper som backas upp av den amerikanska regeringen eller dess myndigheter. Fonden syftar till att överträffa traditionella kontantinstrument samtidigt som den bibehåller hög likviditet i en ETF-struktur.
Erfarna portföljförvaltare, med över 40 års kombinerad erfarenhet inom tillgångsslaget, etablerade Regan Total Return Income Fund UCITS som svar på efterfrågan på en aktiv förvaltningslösning som syftar till att överträffa traditionella produkter, som penningmarknadsfonder och statsskuldväxlar, genom att investera främst i agentur-, rörlig- och fasträntade bostadslånebaserade värdepapper. Denna möjlighet genom ett UCITS-instrument möjliggör enkel tillgång till just denna sektor av den amerikanska investeringsmarknaden.
Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel Nordnet, SAVR, DEGIRO och Avanza.
Nyheter4 veckor sedan
Nyheter4 veckor sedan
Nyheter4 veckor sedan