Om du vill investera i fastigheter eller vill diversifiera din portfölj är REIT-ETF:er ett bra sätt att få exponering mot de globala och europeiska fastighetsmarknaderna. Det går att investera i fastigheter med en ETF.
Real Estate Investment Trusts (REIT) är företag som direkt äger, driver eller finansierar inkomstproducerande fastigheter. De fokuserar vanligtvis på kommersiella fastigheter (köpcentra, hotell, kontorskontor etc.) snarare än bostäder, de kan handlas på börsen och de samlar investerarnas pengar i diversifierade innehav. Tänk på dem som motsvarande fonder för fastigheter .
Hur fungerar REIT?
REITs är en internationellt erkänt investeringsfond, som grundades först i USA 1960, med målet att bredda ägandet i fastigheter som en tillgångsklass. Storbritannien dök upp lite sent till spelet och godkände REIT-lagstiftningen 2007. Kvalificeringskriterier för REIT-status varierar beroende på territorium men i allmänhet måste ett företag:
Investera minst 75% av sina tillgångar i fastigheter.
Tjäna minst 75% av vinsten från fastighetshyra, ränta på inteckningar eller från försäljning av fastigheter.
Betala ut minst 90% av den skattepliktiga inkomsten som utdelning till aktieägarna.
Högst 50% av aktierna får ägas av fem eller färre aktieägare.
I Storbritannien måste fastighetsuthyrningsverksamheten innehålla minst tre fastigheter och ingen enskild fastighet får stå för mer än 40% av samma.
I utbyte drar REITs nytta av ett godartat skattesystem. Till exempel betalar inte REITs bolagsskatt eller kapitalvinstskatt på sina fastighetsinvesteringar, till skillnad från mindre effektiva, äldre instrument som fastighetsbolag. Som ett resultat har majoriteten av fastighetsbolagen i Storbritannien konverterat till REIT enligt British Property Federation.
Som med aktiefonder finns det olika typer av REIT. Vissa är stora med mycket diversifierade portföljer medan andra är specialiserade på en viss typ av fastigheter. Till exempel fokuserar vissa REIT på self storage eller läkarmottagningar eller små affärsenheter. De flesta av REIT är kända som aktierelaterade investeringar och investerar direkt i sina fastigheter. Mortgage REITs ger inteckningar för fastighetsägare eller köper intecknade säkerheter (MBS), medan Hybrid REITs blandar och matchar de två metoderna. I USA finns det till och med ett par REITs, Geo Group (GEO) och CoreCivic (CXW), som investerar i fängelser.
Varför är REIT bättre än att investera direkt i fastigheter?
REIT kan börsnoteras och handlas på aktiemarknaden precis som andra börshandlade värdepapper. Det gör att REITs är mycket likvida i jämförelse med enskilda fastigheter som det kan ta en evighet att köpa eller sälja – som alla husägare kan vittna om. Illikviditet har ofta varit ett problem för även de noterade fastighetsbolagen. Deras struktur har tvingat en del att begränsa inlösen under tider av stress, vilket låser in investerare eftersom företaget inte kunde avveckla sina innehav snabbt nog.
Som samlade investeringsmedel har REITs den finansiella eldkraften att investera i flera fastigheter, medan små investerare tvingas lägga alla sina satsningar på en enda fastighet på en inre marknad om de investerar direkt. Du kan också investera i en globalt diversifierad REIT ETF för någon hundralapp i motsats till de miljoner du behöver köpa till en fastighet.
Dessutom behöver du inte bli expert på planering, finansiering, utveckling och underhåll av fastigheter när du kan lägga ut allt detta till en REITs ledningsgrupp.
Hur passar REIT i min portfölj?
Genom att inkludera REIT i din tillgångsallokering kan du minska risken för din portfölj genom diversifiering.
REIT används också i stor utsträckning av investerare som är intresserade av höga utdelningar, det vill säga direktavkastningar. REIT-kravet att vidarebefordra 90% av vinsten som utdelning, plus det faktum att många tecknar hyresgäster på långvariga hyresavtal, gör REITs till en användbar inkomstkälla.
Hur kan jag investera i fastigheter med en ETF?
REIT-ETF:er erbjuder samma fördelar som andra typer av ETF:er, ett enkelt, öppet och prisvärt sätt att investera i en omsättbar korg med värdepapper. REIT-ETF:er spårar REIT-aktieindex så att du kan dra nytta av avkastningen på hela fastighetsmarknaderna snarare än att satsa allt på några få fastighetsbolag. Dessutom har internationellt erkännande av REIT möjliggjort utvecklingen av lågpris globala fastighetsfonder.
De största fastighets-ETF:erna på marknaden
Tabellen nedan sammanfattar de största fastighetsfonder som är tillgängliga för europeiska investerare. Dessa finns endera att handla på Xetra i Tyskland, eller på London Stock Exchange i Storbritannien.
Det går även att Investera i amerikanska fastigheter med en ETF. Vi har hittar mångdubbelt fler ETF:er som investerar på den amerikanska fastighetsmarknaden. Observera att det finns olika strukturer och fokus i dessa ETF:er, men majoriteten investerar främst i Real Estate Investment Trusts (REIT).
Vi har hittat 27 börshandlade fonder för den som vill investera i amerikanska fastigheter med en ETF. Förvaltningskostnaden på dessa ligger mellan 0,07 till 0,95 procent per år. Den genomsnittliga kostnaden ligger emellertid på 0,40 procent.
Dessa fastighetsfonder inns endast att handla i USA. Av den anledningen finns den inte i utbudet hos svenska nätmäklare. IG erbjuder erbjuder emellertid handel i dessa.
AXA IM ShortDuration Income UCITSETF är en aktivt förvaltad ränte-ETF. Den investerar i kortfristiga obligationer utfärdade av regeringar, företag eller offentliga institutioner runt om i världen. Dessa obligationer har en hög kreditvärdighet (Investment Grade). ETFen kan handlas i euro eller amerikanska dollar.
Produktutbudet inom Deutsche Börses ETF- och ETP-segment omfattar för närvarande totalt 2 484 ETFer, 202 ETCer och 261 ETNer. Med detta urval och en genomsnittlig månatlig handelsvolym på cirka 25 miljarder euro är Xetra den ledande handelsplatsen för ETFer och ETPer i Europa.
HANetf Lloyd Growth Equity UCITSETF Accumulating (GEP ETF) med ISIN IE00068IJAK0, strävar efter att spåra Solactive Lloyd Growth Equity-index. Solactive Lloyd Growth Equity-index spårar aktier över hela världen med kvalitet och tillväxtegenskaper.
Den börshandlade fondens TER (total cost ratio) uppgår till 0,85 % p.a. HANetf Lloyd Growth Equity UCITSETF Accumulating är den enda ETF som följer Solactive Lloyd Growth Equity-index. ETFen replikerar det underliggande indexets prestanda genom fullständig replikering (köper alla indexbeståndsdelar). Utdelningarna i ETFen ackumuleras och återinvesteras.
HANetf Lloyd Growth Equity UCITSETF Accumulating har tillgångar på 114 miljoner GBP under förvaltning. Denna ETF lanserades den 16 maj 2024 och har sin hemvist i Irland.
Growth Equity ETF Mål
Lloyd Growth Equity UCITSETF (GEP) syftar till att ge investerare exponering mot företag som är av enastående kvalitet och överlägsen tillväxtprofil.
Företag måste ha en lång historia av god ekonomisk utveckling och en stark balansräkning. De måste upprätthålla en hög rörelsemarginal, konsekvent uppvisa positiva rörelseresultat, generera stort fritt kassaflöde och visa robust avkastning på investerat kapital. Företagens kvalitet, hållbarheten i deras intjäningskraft och deras utvecklingspotential bedöms också genom analysen av fyra kritiska faktorer som Lloyd Capital definierar som de fyra ”M”:en – Moat, Management, Market och Macro.
Growth Equity ETFföljer Solactive Lloyd Growth Equity Index CNTR (SGEPNTRC), som riktar sig till företag med starka finansiella fundament och överlägsen tillväxt.
HANetf och REX-Shares lanserar REX Tech Innovation Premium Income UCITSETF och REX Tech Innovation Income & GrowthUCITSETF, som båda följer Solactive US FANG Innovation Index.
Solactive är glada att kunna tillkännage samarbetet med HANetf och REX-Shares kring lanseringen av U.S. Big Tech Premium Income ETF och U.S. Big Tech Income & GrowthETF, som båda följer Solactive US FANG Innovation Index. Produkterna syftar till att ge investerare tillgång till en dynamisk portfölj av de mest innovativa och inflytelserika amerikanska teknikdrivna företagen.
I över ett decennium har teknikjättar dominerat de amerikanska kapitalmarknaderna. Solactive US FANG Innovation Index fångar resultatet av 20 framstående, teknikfokuserade företag och kombinerar skalan och motståndskraften hos etablerade teknikjättar med styrkan och relevansen hos andra ledande innovatörer, vilket skapar en diversifierad korg som exemplifierar amerikanskt tekniskt ledarskap. Tillsammans formar dessa företag några av dagens mest transformerande områden, inklusive artificiell intelligens, molntjänster, digital underhållning, avancerade halvledare samt elektrisk och autonom mobilitet.
Solactive US FANG Innovation Index inkluderar ikoniska namn som Alphabet, Amazon, Apple, Meta, Microsoft, Nvidia, Netflix och Tesla, tillsammans med ett urval av de näst största och mest likvida och effektfulla teknikföretagen på marknaden. Denna struktur syftar till att säkerställa att investerare får exponering mot en dynamisk portfölj i framkant av den digitala ekonomin.
REX Tech Innovation Premium Income UCITSETFoch REX Tech Innovation Income & GrowthUCITSETF noterades den 2 juli på Londonbörsen under tickersymbolen ”FEPI” och ”FEGI”.
Timo Pfeiffer, Chief Markets Officer på Solactive, kommenterade: ”Vårt uppdrag är att göra det möjligt för våra kunder att snabbt och effektivt förverkliga sina indexbaserade produktidéer. REX Tech Innovation Premium Income UCITSETF och REX Tech Innovation Income & GrowthUCITSETF är kraftfulla exempel på hur vår flexibla infrastruktur och innovativa tänkesätt hjälper till att omsätta produktidéer till investeringsbara verkligheter. Vi är stolta över att stödja REX Shares och HANetf med denna lansering.”
”Vi är glada över att samarbeta med HANetf och Solactive för att lansera REX första börsnoterade ETF i Europa och utöka vår globala närvaro”, säger Kevin Gopaul, investeringschef på REX. ”Optionsbaserade inkomststrategier har varit ett av de snabbast växande segmenten i USA, och våra ETFer med täckta köpoptioner har varit starkt tilltalande bland investerare som söker avkastning utan att offra aktieexponering.
Med lanseringen av REX Tech Innovation Premium Income ETF är vi stolta över att erbjuda europeiska investerare en differentierad inkomstlösning byggd på en portfölj av ledande amerikanska teknikföretag.”
Hector McNeil, medgrundare och VD för HANetf, kommenterade: ”Vi är glada över att samarbeta med REX Shares för att lansera tre nya covered call-ETF:er i Europa. Tillgångsklassen har tagit fart i Europa nyligen, men vi tror att den bara har börjat. REX Shares tillvägagångssätt är beprövat i USA, och nu har europeiska investerare en chans att delta.
Vi har nu 5 covered call-ETFer på HANetf-plattformen och 13 aktiva ETFer. Vi tror att båda dessa områden är redo för betydande tillväxt i Europa, och detta återspeglas i ökningen av förfrågningar vi har fått om att lansera aktiva och optionsbaserade ETFer. Vårt mål är alltid att bryta ner inträdesbarriärerna på den europeiska ETF-marknaden och låta kapitalförvaltare från hela världen lansera sina börshandlade strategier på ett snabbt och kostnadseffektivt sätt. Vårt produktutbud blir alltmer mångsidigt i takt med att vi välkomnar fler partners till plattformen, vilket säkerställer att vi alltid är innovativa och erbjuder relevanta strategier till europeiska investerare.”
Nyheter4 veckor sedan
Nyheter2 veckor sedan
Nyheter2 veckor sedan