Följ oss

Nyheter

Börshandlade fonder och indexfonder, skillnader och likheter

Publicerad

den

Börshandlade fonder och indexfonder, skillnader och likheter

Börshandlade fonder och indexfonder påminner om varandra på många sätt. Den största likheten är att båda investeringstyper försöker att återskapa utvecklingen av det underliggande indexet. Vanligen får ETFer, börshandlade fonder, större delen av uppmärksamheten. Det är också dessa som får äran för att ha gjort denna investeringsstrategi så pass populär. I själva verket startade indexfonder långt innan de första börshandlade fonderna nådde marknaden. Vanguard 500 Index Fund (VFINX) lanserades 1976 och var utformad för att spåra utvecklingen av S&P 500. VFINX påminner väldigt mycket om de tre ETFer som försöker replikera S&P 500. Vi tittar på skillnader och likheter på Börshandlade fonder och indexfonder.

Genererar inte alfa

Eftersom de försöker att inte generera alfa men att fånga beta, liknar indexfonder de flesta ETFerna genom att de erbjuder potentiella skattefördelar till följd av lägre omsättning på underliggande innehaven. Det gör det också möjligt för indexfonder att ta ut låga utgifter som de flesta investerare associerar med börshandlade fonder. Det generella antagandet är ofta att alla fonder håller kostnadsförhållanden betydligt högre än ETF.

Inte alltid sant

Det är i allmänhet sant, i alla fall när det gäller passivt förvaltade börshandlade fonder. Aktivt förvaltade ETFer prissätts ofta på samma sätt som vanliga fonder, med en förvaltningskostnad på någonstans i närheten av 1,4 procent. VFINX debiterar sina andelsägare en förvaltningskostnad på 0,17 procent. Det är lågt, men det är fortfarande tre gånger avgiften för den börshandlade fonden VOO som också replikerar utvecklingen av S&P 500.

Så vad är skillnaden?

Den största skillnaden mellan dessa två produkter är hur ofta de prissätts och handlas. Indexfonder är trots allt fonder, och som sådan prissätts de en gång om dagen efter att aktiemarknaderna stängts.

Börshandlade fonder – både aktiva och passiva ETFer – är prissatta hela dagen och kan köpas eller säljas när marknaderna är öppna. Indexens fonder prissätts baserat på NAV för de underliggande värdepapperen, medan priset på en ETF beror på tillgång och efterfrågan på fondandelarna. Arbitragemekanismerna hindrar ETF-priser från att avvika alltför mycket från NAV. Det är inte ovanligt att dessa värdepapper handlas med en liten premie eller rabatt.

Vilka ska man använda?

Medan indexfonder och ETFs är likartade på många sätt finns det fortfarande vissa konkreta fördelar med att utnyttja ETFer. Möjligheten att handla ETFs när som helst under hela dagen – i stället för att behöva vänta tills marknaderna stängt kan vara mycket värdefullt, särskilt i flyktiga miljöer. Indexfonder har betydligt lägre kostnader än deras aktivt förvaltade motsvarigheter. Jämförelsen mellan fondens och ETFernas andelsklasser i Vanguard 500-fonden illustrerar detta ganska bra. Som tidigare nämnts tar VFINX 0,17 procent i förvaltningskostnad medan VOO bara tar ut fem punkter.

Fortsätt läsa
Annons
Klicka för att kommentera

Skriv en kommentar

Din e-postadress kommer inte publiceras. Obligatoriska fält är märkta *

Nyheter

RU2K ETF spårar amerikanska Russell 2000 indexet

Publicerad

den

iShares Russell 2000 Swap UCITS ETF USD (ACC) (RU2K ETF) med ISIN IE0007O06KL9, försöker följa Russell 2000®-indexet. Russell 2000®-indexet spårar 2000 företag från amerikanska småbolagsaktier.

iShares Russell 2000 Swap UCITS ETF USD (ACC) (RU2K ETF) med ISIN IE0007O06KL9, försöker följa Russell 2000®-indexet. Russell 2000®-indexet spårar 2000 företag från amerikanska småbolagsaktier.

Den börshandlade fondens TER (total cost ratio) uppgår till 0,20 % p.a. iShares Russell 2000 Swap UCITS ETF USD (ACC) är den billigaste ETF som följer Russell 2000®-index. ETF:n replikerar resultatet för det underliggande indexet syntetiskt med en swap. Utdelningarna i ETF:n ackumuleras och återinvesteras.

iShares Russell 2000 Swap UCITS ETF USD (ACC) är en mycket liten ETF med tillgångar på 6 miljoner euro under förvaltning. Denna ETF lanserades den 3 oktober 2024 och har sin hemvist i Irland.

Varför RU2K?

Exponering mot småkapitalsegmentet i det amerikanska aktieuniversumet.

Fonden förvaltas passivt och investerar i finansiella derivatinstrument. I synnerhet kommer det att ingå ofinansierade totalavkastningsswappar för att uppnå sitt investeringsmål.

Använd i din portfölj för att söka medellång till lång sikt investering, även om fonden också kan vara lämplig för kortsiktig exponering mot indexet.

Investeringsmål

Fonden strävar efter att uppnå avkastning på din investering, genom en kombination av kapitaltillväxt och inkomst på fondens tillgångar, vilket återspeglar den totala nettoavkastningen av Russell 2000 Index, fondens index (”Index”).

Handla RU2K ETF

iShares Russell 2000 Swap UCITS ETF USD (ACC) (RU2K ETF) är en börshandlad fond (ETF) som handlas på London Stock Exchange.

London Stock Exchange är en marknad som få svenska banker och nätmäklare erbjuder access till, men DEGIRO gör det.

Börsnoteringar

BörsValutaKortnamn
Euronext AmsterdamUSDRU2K
London Stock ExchangeGBPRU2K

Största innehav

KortnamnNamnSektorVikt (%)ISINValuta
RS2000RUSSELL 2000 INDEXOther99.80USD
KKRKKR AND CO INCFinans4.50US48251W1045USD
INTCINTEL CORPORATION CORPInformationsteknologi4.30US4581401001USD
AMZNAMAZON COM INCSällanköpsvaror3.93US0231351067USD
ESSESSEX PROPERTY TRUST REIT INCReal Estate3.67US2971781057USD
TSLATESLA INCSällanköpsvaror3.64US88160R1014USD
VTRVENTAS REIT INCReal Estate3.60US92276F1003USD
METAMETA PLATFORMS INC CLASS AKommunikationstjänster3.49US30303M1027USD
DOCHEALTHPEAK PROPERTIES INCReal Estate3.47US42250P1030USD
AVGOBROADCOM INCInformationsteknologi3.32US11135F1012USD

Innehav kan komma att förändras

Fortsätt läsa

Nyheter

Det finns nu fler ETFer än aktier

Publicerad

den

Data från Morningstar visar att det nu finns över fyra tusen (!) börsnoterade ETF:er i USA. Det finns alltså fler ETFer än aktier.

Data från Morningstar visar att det nu finns över fyra tusen börsnoterade ETFer i USA. Det finns alltså fler ETFer än aktier.

~4 300 ETF:er

~4 200 aktier

Bara i år lanserades 50 % fler ETF:er jämfört med samma period förra året.

Ta Palantir Technologies ($PLTR):

➜ Själva aktien → bara en ticker

ETF:er?

1) leveraged long + income PLTR ETF

2) 2x capped accelerated PLTR ETF

3) 2x daily leveraged PLTR ETF

4) PLTR option income ETF

5) 2x daily short PLTR ETF

6) PLTR WeeklyPay ETF

Tänk på det så här.

Det finns bara ett begränsat antal ord som existerar.

Men de kan användas för att skriva miljoner böcker.

Så utbildning är viktigare idag än någonsin tidigare.

Frågan blir då…

Är detta investerares egenmakt eller förlamning?

Fortsätt läsa

Nyheter

COINLINK ETP spårar kryptovalutan Chainlink

Publicerad

den

CoinShares XBT Physical Chainlink – SEK (COINLINK ETP) med ISIN SE0024367080, är en fysiskt säkerställd krypto-ETP som är helt säkerställd av den underliggande tillgången Chainlink. Den gör det möjligt för investerare att säkert få exponering mot priset på Chainlink på en reglerad börs. Chainlink som innehas för COINLINKs räkning förvaras hos Komainu (Jersey) Limited och Zodia Custody Limited, reglerade institutionella förvaltare av digitala tillgångar.

CoinShares XBT Physical Chainlink – SEK (COINLINK ETP) med ISIN SE0024367080, är en fysiskt säkerställd krypto-ETP som är helt säkerställd av den underliggande tillgången Chainlink. Den gör det möjligt för investerare att säkert få exponering mot priset på Chainlink på en reglerad börs. Chainlink som innehas för COINLINKs räkning förvaras hos Komainu (Jersey) Limited och Zodia Custody Limited, reglerade institutionella förvaltare av digitala tillgångar.

Fondens kostnadskvot (ER) är 1,50 % per år. Den startade sin verksamhet den 21 maj 2025 och dess registreringsland är Sverige.

Produktinformation

NamnCoinShares XBT Physical Chainlink – SEK
ISINSE0024367080
KortnamnCOINLINK
Avgift1,50 %
BasvalutaSEK
ReplikeringsmetodFysisk
UtdelningspolicyAckumulerande
BenchmarkindexCompass Crypto Reference Chainlink
Aktivt förvaltadJa
HemvistSverige
Lanseringsdatum21 maj 2025
EmittentXBT Provider

Handla COINLINK ETP

CoinShares XBT Physical Chainlink – SEK (COINLINK ETP) är en europeisk börshandlad produkt som handlas på bland annat Nasdaq Stockholm.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETP genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel  Nordnet, SAVR, Levler, DEGIRO och Avanza.

Börsnoteringar

BörsValutaKortnamn
NASDAQ StockholmSEKCOINLINK

Fortsätt läsa

21Shares

Prenumerera på nyheter om ETFer

* indicates required

21Shares

21Shares

Populära