Följ oss

Nyheter

Hur fungerar ETFer med fokus på råvaror?

Publicerad

den

Hur fungerar ETFer med fokus på råvaror?

En råvara är en vara som används i handel som är utbytbar med andra varor av samma typ. Medan kvaliteten på en given vara kan skilja sig något, är den väsentligen enhetlig mellan producenterna. Ett troy ounce guld, till exempel, är i princip samma produkt oavsett producent.

Råvarupriser stiger vanligen när inflationen accelererar, vilket gör dem till en viktig säkring mot stigande priser. Detta i sin tur potentiellt skyddar potentiellt köpkraften i investerares kapital.

Råvaror är också värdefulla när det gäller diversifiering. Obligationer är endast minimalt korrelerade med aktier, vilket gör dem till ett effektivt verktyg för att diversifiera investeringar. Råvaror ger ännu mer diversifiering i det. Historiskt sett har de varit negativt korrelerade med både aktier och obligationer. Råvaror som guld betraktas också ofta som säkra hamnar i perioder med geopolitisk osäkerhet.

Det finns flera sätt att investerare kan komma åt råvaror. inklusive terminer och optionsmarknader, men ETFer erbjuder ett enkelt och kostnadseffektivt sätt att få exponering för en mängd olika råvaror.

SPDR Gold Shares – GLD

SPDR Gold Shares (GLD) är en av de största börshandlade fonderna i världen. Fonden skapades med syfte att följa spotpriset på guld. Varje andel representerar en tiondel av en troy ounce guld som denna ETF äger.

GLD är fysiskt uppbackad. Det betyder att alla andelar är uppbackade av fondens innehav av ädelmetaller. Guldet förvaras i HSBCs valv i London. Detta var den första USA-handlade guld ETFen. GLD var också den första börshandlade fonden som var fysiskt uppbackad.

När guldpriset stiger eller faller gör värdet på GLD det samma. De nyckelfaktorer som påverkar prisrörelserna för guld, och därmed ETFen, är till exempel produktionsnivåer, efterfrågan, värdet på den amerikanska dollarn och centralbankernas policy. Det kan nämnas att de amerikanska skattemyndigheterna anser att guld är samlarobjekt.

Denna ETF lanserades av State Street Global. Värdet på de tillgångar som finns under förvaltning ligger på 35 miljarder dollar och den genomsnittliga omsättningen ligger på 7,6 andelar per dag. Förvaltningskostnaden ligger på 0,4 procent.

iShares Gold Trust – IAU

iShares Gold Trust ETF (IAU) är en annan guldspecifik ETF. Denna ETF ger exponering för den dagliga rörelsen av priset på guldtackor. Fonden håller i guld i valv spridda runt om i världen. Det försöker inte dra nytta av guldet genom att sälja det när priset stiger. Istället anser fondförvaltare att IAU är ett sätt för investerare att köpa och äga guldtackor. Fonden tenderar därför att vara mycket stabil.

IAU lanserades 2005 och har totala tillgångar på 11,32 miljarder dollar, en genomsnittlig handel på 9,0 miljoner aktier och ett 0,25% förvaltningskostnad.

iShares Silver Trust – SLV

BlackRocks iShares Silver Trust (SLV) är utformad för att spåra spotpriset på silver. Jämfört med guld har silver många industriella användningsområden och dess pris tenderar att vara mer volatilt på grund av sin mindre marknadsstorlek. En del av SLV representerar ägande av något mindre än ett uns silver. Viktiga faktorer som påverkar priset på silver inkluderar industrins och konsumenternas efterfrågan, värdet av guld och värdet av den amerikanska dollarn.

SLV lanserades 2006 och har totala tillgångar på 5,26 miljarder dollar, en genomsnittlig daglig volym på 7,4 miljoner aktier och en förvaltningskostnad på 0,50%.

PowerShares DB Commodity Index Tracking Fund – DBC

PowerShares DB Commodity Index Tracking Fund (DBC) är ett alternativ för investerare som vill investera i en korg med varor. Fonden spårar DBIQ Optimal Return Diversified Commodity Index Excess Return. Indexet omfattar framtida kontrakt på 14 av de mest omsatta och viktiga fysiska råvarorna i världen, som täcker energi, jordbruk och metaller (värdefulla och industriella). De råvaror som ingår i Indexet är light sweet crude oil (WTI), heating oil, RBOB bensin, naturgas, Brent råolja, guld, silver, aluminium, zink, koppar majs, vete, sojabönor och socker.

Beroende på den specifika råvaran kan viktiga faktorer som påverkar priserna omfatta alla kombinationer av utbud och efterfrågan, väderförhållanden, geopolitiska händelser, klimatfaktorer, arbetskraft, lager/reserver, valutakurser, statlig reglering, efterfrågan på efterfrågan, substitut, energipriser och inflationen.

DBC har lanserat 2006 en total tillgång på 2,58 miljarder dollar, en genomsnittlig daglig volym på 2,2 miljoner aktier och en förvaltningskostnad på 0,85%.

United States Oil Fund LP – USO

Råolja – ibland kallad ”svart guld” – är en av de viktigaste råvarorna i världen. United States Oil Fund (USO) är den största råolja-ETF med förvaltat kapital och genomsnittlig daglig volym av kontrakt som handlas.

Fonden är utformad för att ge investerare exponering för West Texas Intermediate (WTI) ljus, söt råolja. För att spåra de dagliga prisrörelserna och ge exponering för WTI-råolja har USO terminskontrakt på råolja. Det innebär att fonden måste rulla sina kontrakt genom att sälja terminskontrakt som löper ut under den närmaste månaden och köpa terminskontrakt som löper ut nästa månad. På grund av det rullande uppbär fonden en högre kostnadskvot än några av sina konkurrenter.

Faktorer som påverkar priset på råolja (och ETF) inkluderar utbud i form av produktion, oljebolagsnivån, efterfrågan och geopolitiska nyheter. Stigande produktions- och reserveringsnivåer tenderar att tvinga råoljepriset att sänka, medan lägre nivåer driver priset på råolja högre. Geopolitiska nyheter och evenemang, särskilt från Mellanöstern, kan påverka oljepriset. Ett upplevt hot mot utbudet (som en överhängande orkan i viken) kommer att driva oljepriset högre.

USO har lanserat 2006 en total tillgång på 12,03 miljarder dollar, en genomsnittlig daglig volym på 23,0 miljoner aktier och en förvaltningskostnad på 0,77%.

Den snabba expansionen av ETF-marknaden är ett vittnesbörd om deras popularitet hos investerare och deras effektivitet för att möjliggöra bred spridning av tillgångar. Börshandlade fonder erbjuder ett mångsidigt och kostnadseffektivt portföljdiversifieringsmedel för både små och stora investerare. Det är viktigt att, i motsats till fondföretagen, den höga öppenhet som ETF erbjuder erbjuder investerare eftersom de kan få en tydligare förståelse för vad de investerar i.

Fortsätt läsa
Annons
Klicka för att kommentera

Skriv en kommentar

Din e-postadress kommer inte publiceras. Obligatoriska fält är märkta *

Nyheter

Big News for Nuclear Energy—What It Means for Investors

Publicerad

den

President Trump signed a new executive order to fast-track U.S. nuclear power development marking another major boost for the sector.

President Trump signed a new executive order to fast-track U.S. nuclear power development marking another major boost for the sector.

In this video, Shawn Reynolds, Portfolio Manager, Global Resources, breaks down what this means for investors and how the VanEck Uranium and Nuclear Technologies UCITS ETF (NUKL) is positioned to benefit through its comprehensive exposure to companies beyond uranium miners.

Handla NUKL ETF

VanEck Uranium and Nuclear Technologies UCITS ETF A (NUKL ETF) är en europeisk börshandlad fond. Denna fond handlas på flera olika börser, till exempel Deutsche Boerse Xetra och London Stock Exchange. Av den anledningen förekommer olika kortnamn på samma börshandlade fond.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel  Nordnet, SAVR, DEGIRO och Avanza.

To receive more insights, sign up to our email Newsletter.

WATCH NOW

Important Disclosure

This content is intended for educational purposes only. Please note that the availability of the products mentioned may vary by country, and it is recommended to check with your local stock exchange.

This is not an offer to buy or sell, or a recommendation to buy or sell any of the securities, financial instruments or digital assets mentioned herein. The information presented does not involve the rendering of personalized investment, financial, legal, tax advice, or any call to action. Certain statements contained herein may constitute projections, forecasts and other forward-looking statements, which do not reflect actual results, are for illustrative purposes only, are valid as of the date of this communication, and are subject to change without notice. Actual future performance of any assets or industries mentioned is unknown. Information provided by third party sources are believed to be reliable and have not been independently verified for accuracy or completeness and cannot be guaranteed. VanEck does not guarantee the accuracy of third-party data. The information herein represents the opinion of the author(s), but not necessarily those of VanEck or its other employees.

’An investment in the VanEck Uranium and Nuclear Technologies UCITS ETF (NUCL) may be subject to risks which include, but are not limited to, risks related to investments in nuclear energy companies, energy sector, utilities sector, industrials sector, special risk considerations of investing in Asian, Canadian, European and Australian issuers, foreign securities, foreign currency, depositary receipts, small- and medium-capitalization companies, cash transactions, equity securities, market, operational, index tracking, authorized participant concentration, no guarantee of active trading market, trading issues, passive management, fund shares trading, premium/discount and liquidity of fund shares, issuer-specific changes, non-diversified, index-related concentration and high portfolio turnover risks, all of which may adversely affect the Fund. Foreign investments are subject to risks, which include changes in economic and political conditions, foreign currency fluctuations, changes in foreign regulations, and changes in currency exchange rates that may negatively impact the Fund’s return. Small- and medium-capitalization companies may be subject to elevated risks.

Investing involves substantial risk and high volatility, including possible loss of principal. An investor should consider the investment objective, risks, charges and expenses of a Fund carefully before investing. To obtain a prospectus and summary prospectus, which contain this and other information, call 800.826.2333 or visit vaneck.com. Please read the prospectus and summary prospectus carefully before investing.

No part of this material may be reproduced in any form, or referred to in any other publication, without express written permission of Van Eck Associates Corporation.

© 2025 Van Eck Associates Corporation.

Fortsätt läsa

Nyheter

00XN ETP spårar priset på guld och valutasäkras till euro

Publicerad

den

WisdomTree Gold - EUR Daily Hedged (00XN ETP) med ISIN JE00B4RKQV36, spårar priset på terminskontrakt på guld. Valutasäkrad till euro (EUR).

WisdomTree Gold – EUR Daily Hedged (00XN ETP) med ISIN JE00B4RKQV36, spårar priset på terminskontrakt på guld. Valutasäkrad till euro (EUR).

Den börshandlade produktens TER (total cost ratio) uppgår till 0,49 % p.a. WisdomTree Gold – EUR Daily Hedged är den enda ETC som följer Gold Future (EUR Hedged) index. Denna ETC replikerar det underliggande indexets prestanda syntetiskt med en swap.

WisdomTree Gold – EUR Daily Hedged är en mycket liten ETC med tillgångar på 16 miljoner euro under förvaltning. ETCen lanserades den 15 mars 2012 och har sin hemvist i Jersey.

WisdomTree Gold – EUR Daily Hedged är en fullständigt säkerställd, UCITS-godkänd Exchange Traded Commodity (ETC) utformad för att ge investerare en total avkastningsexponering mot guldterminskontrakt som valutasäkras i EUR. ETC syftar till att replikera Bloomberg Gold Sub Euro Hedged Daily Total Return Index (BUGCDET) genom att spåra Bloomberg Gold Sub Euro Hedged Daily Excess Return Index och tillhandahålla ränteintäkterna justerade för att återspegla avgifter och kostnader förknippade med produkten.

Till exempel, om Bloomberg Gold Sub Euro Hedged Daily Total Return Index stiger med 1 % under en dag, kommer denna ETC att stiga med 1 %, exklusive avgifter. Men om Bloomberg Gold Sub Euro Hedged Daily Total Return Index faller med 1 % under en dag, kommer ETC att falla med 1 %, exklusive avgifter.

Index

Bloomberg Gold Subindex Euro Hedged Daily Total Return

Indexet är utformat för att återspegla rörelsen i priset på guldterminskontrakten (som kontinuerligt rullas enligt ett förutbestämt rullande schema) som används i Bloomberg Commodity IndexSM samt att införliva en valutasäkring mot rörelser i EUR/USD-börsen Betygsätta. Valutasäkringen ombalanseras dagligen. Ett terminskontrakt är ett avtal om att köpa en vara till ett överenskommet pris, där leverans och betalning ska ske vid en bestämd tidpunkt i framtiden. Terminskontrakt avyttras i allmänhet strax innan kontraktets löptid löper ut och nya kontrakt ingås för att undvika att ta faktiska leveranser av den aktuella varan (en process som kallas ”rullande”), så att kontinuerlig exponering för råvaran upprätthålls.

Kontrakten som köps kan vara dyrare än kontrakten som säljs, vilket skulle få en investerare i råvaruterminer att göra en ytterligare förlust. Denna marknadstrend kallascontango”. Alternativt kan kontrakten som köps vara billigare än de som säljs, vilket skulle resultera i en ytterligare vinst, känd sombackwardation. Denna prisskillnad kallas vanligtvis ”rullavkastning”. Eftersom rullavkastningen ingår i beräkningen av indexvärdet kan det därför ha en positiv eller negativ inverkan på indexets värde beroende på om det finns contango eller bakåtgång. ETC kommer också att påverkas eftersom dess värde baseras på indexets värde.

Handla 00XN ETP

WisdomTree Gold – EUR Daily Hedged (00XN ETP) är en europeisk börshandlad råvara. Denna fond handlas på flera olika börser, till exempel Deutsche Boerse Xetra och Borsa Italiana.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETC genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel DEGIRONordnet, Aktieinvest och Avanza.

Börsnoteringar

BörsValutaKortnamn
XETRAEUR00XN
gettexEUR00XN
Borsa ItalianaEUREBUL

Fortsätt läsa

Nyheter

NATO-utgiftsökning: Europeiska försvarsaktier och långsiktiga investeringseffekter

Publicerad

den

Jane Edmondson, VettaFis chef för indexproduktstrategi på TMXVettaFi, träffade Steve Darling från Proactive för att presentera företagets senaste innovation inom tematiska investeringar: 8RMY Future of Defense ETF som fokuserar på Europeiska försvarsaktier. Den nya fonden följer i kölvattnet av VettaFis mycket framgångsrika ASWC Future Defense UCITS ETF, som nyligen översteg 2,5 miljarder dollar i förvaltat kapital, vilket återspeglar investerarnas intensiva efterfrågan på exponering mot försvarssektorn.

Jane Edmondson, VettaFis chef för indexproduktstrategi på TMXVettaFi, träffade Steve Darling från Proactive för att presentera företagets senaste innovation inom tematiska investeringar: 8RMY Future of Defense ETF som fokuserar på Europeiska försvarsaktier. Den nya fonden följer i kölvattnet av VettaFis mycket framgångsrika ASWC Future Defense UCITS ETF, som nyligen översteg 2,5 miljarder dollar i förvaltat kapital, vilket återspeglar investerarnas intensiva efterfrågan på exponering mot försvarssektorn.

Edmondson förklarade att medan ASWC ETF fokuserar brett på globalt försvar, cyberförsvar och försvarsteknik, är den nya 8RMY Future of Defense ETF mer riktad, med en tydlig inriktning på Europeiska försvarsaktier. ”Nittio procent av indexportföljen är allokerad till europeiska företag”, sa hon och positionerade fonden för att kapitalisera på en massiv våg av försvarsrelaterade investeringar som drivs av en förnyad känsla av brådska inom regional säkerhet.

Denna brådska härrör från Europeiska unionens upprustningsinitiativ på 800 miljarder dollar, vilket inkluderar 650 miljarder euro i försvarsutgifter och ytterligare 150 miljarder euro i kreditfaciliteter under de kommande fyra åren. Dessa åtaganden omformar Europas försvarslandskap och ger näring åt ett starkt investerarintresse för företag som är redo att dra nytta av utgiftsboomen.

För att hjälpa till att överbrygga regionens befintliga teknikklyfta – som uppskattas ligga fem år efter ledande försvarsinnovationer som USA – inkluderar ETFen även utvalda innehav från Sydkorea och Israel. ”Att ha exponering mot länder som Sydkorea och Israel som vanligtvis är mer högteknologiska kan bidra till att överbrygga den klyftan under de kommande åren”, noterade Edmondson och lyfte fram den strategiska inkluderingen av teknikorienterade allierade.

Inför framtiden pekade Edmondson på det kommande NATO-toppmötet i Nederländerna den 24–25 juni, där diskussionerna förväntas inkludera en föreslagen ökning av försvarsutgiftsmålen till 5 % av BNP. Detta nya riktmärke skulle sträcka sig bortom traditionella militära investeringar för att införliva moderna hot och kapaciteter – inklusive cybersäkerhet, artificiell intelligens, infrastrukturens motståndskraft och framväxande försvarstekniker.

Hon betonade vidare de globala försvarsutgifternas styrka, som uppgick till 2,7 biljoner dollar år 2023, varav NATO-medlemmar stod för mer än hälften av den totala summan. Stigande geopolitiska spänningar leder också till betydande ökningar av militärbudgetarna i Asien-Stillahavsområdet, där länder som Sydkorea, Australien, Japan och Indien signalerar högre framtida anslag.

Handla 8RMY ETF

Future of European Defence UCITS ETF (ticker: 8RMY) är en europeisk börshandlad fond. Denna fond handlas på flera olika börser, till exempel Deutsche Boerse Xetra och Euronext Paris. Av den anledningen förekommer olika kortnamn på samma börshandlade fond.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel  NordnetSAVRDEGIRO och Avanza.

Handla ASWC ETF

HANetf Future of Defence UCITS ETF (ASWC ETF) är en europeisk börshandlad fond. Denna fond handlas på flera olika börser, till exempel Deutsche Boerse Xetra och London Stock Exchange. Av den anledningen förekommer olika kortnamn på samma börshandlade fond.

Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel  NordnetSAVRDEGIRO och Avanza.

Fortsätt läsa

Populära