Den som bygger uppe en investeringsportfölj har en rad olika alternativ till buds, allt från aktier, fonder, obligationer och råvaror men också mycket annat. Många investerare är redan bekanta med aktier och traditionella fonder, men trots att börshandlade fonder, eller ETFer som de också kallas för, funnits på marknaden i mer än 25 år är de fortfarande en nyhet för många placerare. I artikeln förklarar vi varför använda börshandlade fonder i en investeringsportfölj.
Låt oss starta med traditionella fonder, som ibland kallas för open ended funds eller open ended mutual funds. En sådan fond består av kapital som en grupp investerare skjutit till för gemensam förvaltning. Dessa pengar förvaltas enligt en särskild strategi eller har till avsikt att replikera utvecklingen av ett visst index. Förvaltningen sker i allmänhet av en förvaltare även om det förekommer automatiserad förvaltning.
Diversifierad exponering mot en grupp värdepapper genom en enda investering
ETFer, eller börshandlade fonder som de också kallas för på svenska, tillåter investerare att få en diversifierad exponering mot en grupp värdepapper genom en enda investering. Det kan till exempel vara den grekiska aktiemarknaden, det tyska DAX-indexet eller investeringar i en specifik sektor. Det finns emellertid några väsentliga skillnader mellan en traditionell fond och en börshandlad fond. En investerare kan varje dag, så länge börsen är öppen, köpa och sälja andelar i en börshandlad fond, precis som en vanlig aktie.
Detta sker genom en vanlig aktiedepå. De flesta ETFer är att betrakta som passiva, i USA finns det cirka 1 750 börshandlade fonder som är upptagna till handel, endast 130 av dessa förvaltas aktivt. På Nasdaq i Norden är det endast Nordea som erbjuder aktivt förvaltade börshandlade fonder, eller två helt aktivt förvaltade ETFer av cirka 45 stycken. Alpcot erbjuder en börshandlad fond som är partiellt aktivt förvaltad.
Det betyder att en investerare kan välja att placera pengar i en traditionell fond, eller en ETF, istället för en enskild aktie för att på detta sätt öka sin diversifiering. Det går naturligtvis att köpa en enda aktie, men genom att lägga alla äggen i en och samma korg ökar risken då den framtida avkastningen är knuten till utvecklingen av aktiekursen i detta företag. Genom att välja en fond, vare sig den är börshandlad eller inte, får placeraren en diversifiering och äger hundratals, ibland till och med tusentalsföretag genom sin investering. Nackdelen är att den som äger en fond eller en ETF aldrig kommer kunna få samma utväxling eftersom det alltid kommer vara aktier som drar ned utvecklingen. Det fungerar emellertid väl åt andra hållet med, den som äger en ETF slipper sitta med Svarte Petter när aktierna i det enda företag som ägs rasar kraftigt.
Tänk på courtaget
ETFer har dessutom en fördel när det gäller courtaget. Om en placerare skall diversifiera sin investeringsportfölj kan courtaget rusa i höjden, speciellt om det gäller utländska aktier. Genom att köpa en ETF betalar en placerare ett enda courtage, samma som vanliga aktier. Vissa plattformar erbjuder dessutom courtagefri handel på börshandlade fonder.
De börshandlade fonderna har emellertid en dold kostnad, i form av förvaltningskostnader. Denna uttrycks ofta som Driftskostnadsprocenten som krävs för att förvalta ETFen. En traditionell aktiefond har ofta avgifter på över en procent. Med en indexbaserad ETF är avgifterna betydligt lägre, det finns sådana ETFer som har så låga driftskostnadsprocent som 0,04 procent.
Intresset för de börshandlade fonderna för ren energi har ökat, framförallt när fler insett att konsumtionen av fossila bränslen bidrar till klimatförändringarna. Utsläpp från användningen av fossila bränslen som olja, kol och naturgas anses vara den främsta orsaken till den globala temperaturökningen och den resulterande förändringen i världens klimat.
En hållbar utväg kan vara användningen av förnybar energi. Detta avser omvandling av solenergi, vattenkraft, vind eller tidvatten till användbara energislag som elektricitet. Experter ser denna utveckling som en megatrend. Företag som är verksamma inom detta verksamhetsområde kan spåras med ett index och med ETFer.
Den här investeringsguiden för ren energi hjälper dig att välja de bästa ETF:s spårningsindex för ren energi. För närvarande finns det 20 index som spåras av 23 olika ETFer. Den årliga förvaltningskostnaden för dessa börshandlade fonder ligger på mellan 0,35 och 0,78 procent.
En jämförelse av börshandlade fonder som investerar i ren energi
Förutom avkastning finns det ytterligare viktiga faktorer att tänka på när du väljer bland börshandlade fonder som investerar i ren energi. För att ge ett bra beslutsunderlag hittar du en lista över alla börshandlade fonder som investerar i ren energi med information om kortnamn, kostnad, utdelningspolicy, fondens hemvist och replikeringsmetod.
För ytterligare information om respektive börshandlad fond, klicka på kortnamnet i tabellen nedan.
Namn ISIN
Kortnamn
Avgift %
Utdelnings- policy
Hemvist
Replikerings- metod
iShares Global Clean Energy UCITSETF USD (Dist) IE00B1XNHC34
Amundi MSCI World UCITSETF EUR (C) (AMEW ETF) med ISIN LU1681043599, försöker följa MSCI World-indexet. MSCI World-indexet spårar aktier från 23 utvecklade länder över hela världen.
Den börshandlade fondens TER (total cost ratio) uppgår till 0,38 % p.a. ETFen replikerar resultatet av det underliggande indexet syntetiskt med en swap. Utdelningarna i ETFen ackumuleras och återinvesteras.
Amundi MSCI World UCITSETF EUR (C) är en mycket stor ETF med tillgångar på 3 696 miljoner euro under förvaltning. Denna ETF lanserades den 16 juni 2009 och har sin hemvist i Luxemburg.
Investeringsmål
Amundi MSCI World UCITSETF EUR (C) strävar efter att replikera utvecklingen av MSCI World Index så nära som möjligt, oavsett om trenden är stigande eller fallande. Denna ETF gör det möjligt för investerare att dra nytta av en exponering mot stora och medelstora företag i utvecklade länder, med en enda transaktion.
Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel DEGIRO, Nordnet, Aktieinvest och Avanza.
VanEck Uranium and Nuclear Technologies UCITSETF (NUKL), som förvaltas av kapitalförvaltaren VanEck, har nu nått 500 miljoner dollar i förvaltat kapital. I juni 2024 passerade ETFen 100 miljoner dollar, vilket innebär att den har mer än femdubblats på ungefär ett år. ETFen gör det möjligt för investerare att få tillgång till företag över hela världen som är verksamma inom uran- och kärnenergisektorerna.
”Beslutsfattare runt om i världen har insett att kärnenergi kan påskynda energisektorns övergång från fossila bränslen”, säger Martijn Rozemuller, VD för VanEck Europe.
Kärnenergi anses vara en pålitlig och koldioxidsnål elkälla, eftersom kärnkraftverk inte släpper ut växthusgaser under drift. ”I takt med att kärnkraften återuppstår har även investerarnas intresse för denna sektor återuppväckts. Detta stöder utsikterna och aktiekurserna för företag som är verksamma inom kärnkraftsindustrin, vilket återspeglas i den starka tillväxten av vår VanEck Uranium and Nuclear Technologies UCITSETF till nu 500 miljoner dollar i förvaltat kapital”, tillade Rozemuller. Investerare bör dock notera att kärnkraft i slutändan kanske inte blir framtidens energikälla, vilket innebär en risk för kapitalförlust.
Teknologiska framsteg gör kärnenergin effektivare
”Många ser fortfarande kärnenergi som en kostsam teknik med betydande miljö- och säkerhetsrisker”, tillade Kamil Sudiyarov, Senior Product Manager på VanEck Europe.
”Forskare arbetar dock idag med tekniker som gör kärnenergin effektivare och miljövänlig. Kärnteknikföretagen i vår ETFs portfölj skulle kunna vara väl positionerade för att leda inom denna teknik och spela en meningsfull roll i kärnenergins framtid.” Investeringar i kärnenergi och naturresurser är dock starkt beroende av uranefterfrågan samt den ekonomiska och politiska miljön, vilket kan påverka sektorns och fondens resultat avsevärt.
ETFen strävar efter att endast investera i aktier som antingen genererar en betydande andel av sina intäkter från uran eller kärnkraftsinfrastruktur och utveckling av kärnteknik. Detta kan inkludera företag som är involverade i byggande eller underhåll av kärnkraftverk eller de som tillhandahåller teknik och tjänster till kärnkraftsindustrin. Företag som är involverade i utveckling och kommersialisering av kärnfusions- eller smältsaltreaktorer kan också inkluderas i ETFen.
VanEck Uranium and Nuclear Technologies UCITSETF följer MarketVector™ Global Uranium and Nuclear Energy Infrastructure Index, vilket återspeglar resultatet för de största och mest likvida företagen som är verksamma inom uranbrytning och kärnenergiinfrastruktur.
Det betyder att det går att handla andelar i denna ETF genom de flesta svenska banker och Internetmäklare, till exempel Nordnet, SAVR, DEGIRO och Avanza.
Sedan starten 1955 har VanEck drivits av innovation och står för intelligenta, framåtblickande investeringsstrategier. Kapitalförvaltaren förvaltar för närvarande cirka 133,7 miljarder USD världen över, inklusive ETFer, aktiva fonder och institutionella konton.
Med mer än 100 ETFer globalt erbjuder investeringshuset en omfattande portfölj som täcker ett flertal sektorer, tillgångsslag och smarta betastrategier. VanEck var en av de första kapitalförvaltarna som erbjöd investerare tillgång till globala marknader. Målet var alltid att identifiera nya trender och tillgångsslag – såsom guldinvesteringar (1968), tillväxtmarknader (1993) och ETF:er (2006). Dessa har format hela investeringsbranschen än idag.
VanEck har sitt huvudkontor i New York City och har kontor över hela världen, bland annat i Frankfurt (Tyskland), Zürich (Schweiz), Milano (Italien), London (Storbritannien), Madrid (Spanien), Amsterdam (Nederländerna), Shanghai (Kina) och Sydney (Australien).